EUR/JPY поднимается выше 200-дневной SMA и отметки 163,00; максимальный уровень с 27 января |
Кросс EUR/JPY привлекает некоторых последующих покупателей третий день подряд во вторник и поднимается выше технически значимой 200-дневной простой скользящей средней (SMA) в ходе азиатской сессии. Импульс поднимает спотовые цены до области 163,35, что является самым высоким уровнем с 27 января за последний час, и поддерживается медвежьим настроением вокруг японской иены (JPY).
Глобальные настроения в отношении риска остаются хорошо поддержанными последним оптимизмом по поводу мер стимулирования Китая, объявленных в выходные для повышения внутреннего потребления. Вдобавок к этому надежды на мирное соглашение по Украине перед переговорами между президентом США Дональдом Трампом и президентом России Владимиром Путиным еще больше укрепляют уверенность инвесторов. Это, в свою очередь, подрывает позиции иены как безопасного актива и создает попутный ветер для кросса EUR/JPY.
Тем не менее, любое значительное ослабление иены, похоже, остается недостижимым на фоне растущего признания того, что Банк Японии (BoJ) продолжит повышать процентные ставки в этом году. Эти ставки были подтверждены положительными результатами весенних переговоров по заработной плате Shunto, где компании в основном согласились с требованиями профсоюзов о сильном росте заработной платы третий год подряд. Это, наряду с опасениями по поводу глобальной торговой войны, должно помочь ограничить более глубокие потери иены.
Трейдеры также могут воздержаться от агрессивных ставок и предпочесть занять выжидательную позицию перед важным решением по монетарной политике BoJ в среду. Тем временем, скромный отскок доллара США (USD) от пятимесячного минимума оказывает некоторое понижательное давление на единую валюту, что может способствовать удержанию кросса EUR/JPY под контролем. Следующим событием станет выход индекса экономических настроений ZEW в Германии.
Индекс экономических настроений от института ZEW, публикуемый Центром европейских экономических исследований, оценивает настроения финансовых инвесторов, отражая разницу между долей оптимистично и пессимистично настроенных инвесторов. В целом оптимистичный настрой является позитивным (или бычьим) фактором для EUR, и наоборот.
Узнать большеСледующий релиз: вт мар. 18, 2025 10:00
Частота: Ежемесячно
Консенсус-прогноз: 48.1
Предыдущее значение: 26
Источник: ZEW - Leibniz Centre for European Economic Research
|
|
Цена на золото в Индии сегодня: Золото дорожает, по данным FXStreet |
Цены на золото в Индии выросли во вторник, согласно данным FXStreet.
Цена на золото составила 8 403,31 индийских рупий (INR) за грамм, увеличившись по сравнению с 8 368,14 INR в понедельник.
Цена на золото выросла до 98 014,58 индийских рупий за толу с 97 604,33 индийских рупий за толу днем ранее.
| Единица измерения | Цена золота в INR |
|---|---|
| 1 грамм | 8 403,31 |
| 10 граммов | 84 033,12 |
| Тола | 98 014,58 |
| Тройская унция | 261 372,40 |
Вооруженные силы Израиля (IDF) заявили, что проводят "широкие удары" по сектору Газа и нацеливаются на то, что они называют "террористическими целями", принадлежащими ХАМАС. Это происходит после того, как переговоры о продлении перемирия в Газе не достигли соглашения на встречах в Катаре, что увеличивает риск дальнейшей эскалации геополитической напряженности в регионе.
Опасения по поводу экономического замедления вновь возникли после того, как министр финансов США Скотт Бессент заявил в воскресенье, что нет никаких гарантий, что экономика США избежит рецессии в этом году. Это дополнительно поддерживает спрос на традиционные безопасные активы и поднимает цену на золото до нового исторического максимума во время азиатской сессии во вторник.
Что касается экономических данных, то Бюро переписи населения США сообщило в понедельник, что розничные продажи в США выросли на 0,2% в феврале по сравнению с пересмотренным снижением на 1,2% в предыдущем месяце. Этот показатель оказался ниже ожиданий роста на 0,7%, что сигнализирует о потребительской осторожности и поднимает ставки на то, что Федеральная резервная система возобновит цикл снижения ставок.
Фьючерсы на фондовые средства предполагают, что центральный банк США может снизить стоимость заимствований на 25 базисных пунктов на заседаниях по монетарной политике в июне, июле и октябре. Это может ограничить попытки восстановления доллара США от самого низкого уровня с октября 2024 года, достигнутого в понедельник, и дополнительно рассматривается как попутный ветер для недоходного желтого металла.
Тем временем президент США Дональд Трамп выразил оптимизм в том, что Россия и Украина смогут достичь перемирия и в конечном итоге мирного соглашения. Это происходит перед мирными переговорами Трампа и Путина во вторник, которые, наряду с оптимизмом, вызванным мерами стимулирования Китая, объявленными в выходные, продолжают поддерживать позитивное настроение на рынке.
Трейдеры теперь ожидают экономической повестки дня США во вторник, в которой будут представлены данные о строительных разрешениях, начале строительства и промышленном производстве. Однако внимание будет сосредоточено на результатах двухдневного заседания FOMC в среду, которое будет определять спрос на доллар США в краткосрочной перспективе и предоставит новый импульс для пары XAU/USD.
FXStreet рассчитывает цены на золото в Индии путем адаптации международных цен (USD/INR) к местной валюте и единицам измерения. Цены обновляются ежедневно на основе ставок, которые были применены на момент публикации. Цены приведены для справки, и местные ставки могут незначительно отличаться.
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
(В создании этого поста использовался инструмент автоматизации.)
|
|
NZD/USD сохраняет потери вблизи 0,5800 на фоне растущей геополитической напряженности на Ближнем Востоке |
Пара NZD/USD теряет позиции после роста в предыдущие две сессии, торгуясь в районе 0,5810 на азиатских торгах во вторник. Пара ослабевает, так как доллар США (USD) восстанавливается на фоне растущей геополитической напряженности на Ближнем Востоке.
США подтвердили свою приверженность ударам по хуситам в Йемене, пока они не прекратят атаки на судоходство в Красном море, что добавляет неопределенности на рынке. В понедельник президент США Дональд Трамп предупредил, что он будет привлекать Иран к ответственности за любые атаки, возглавляемые хуситами в Йемене. С момента возвращения Трампа к власти его администрация расширила крупнейшую военную операцию США на Ближнем Востоке.
Тем не менее, доллар США столкнулся с renewed давлением, так как слабые экономические данные и угрозы тарифов Трампа подогрели неопределенность среди инвесторов. Розничные продажи в США в феврале выросли меньше, чем ожидалось, что вызвало опасения по поводу потенциального замедления потребительских расходов. Рынки широко ожидают, что Федеральная резервная система (ФРС) сохранит текущую политику, когда завершит свое двухдневное заседание в среду.
Новозеландский доллар (NZD) получил поддержку от растущего оптимизма по поводу экономических перспектив Китая. Это произошло после выхода сильных данных по розничным продажам и новых китайских мер, направленных на стимулирование потребительских расходов. Учитывая, что Китай и Новая Зеландия являются близкими торговыми партнерами, любое изменение в китайской экономике может повлиять на рынки-антиподы.
Тем не менее, внутренние данные показали смешанную картину. В понедельник индекс деловой активности в сфере услуг Business NZ (PSI) Новой Зеландии упал до 49,1 в феврале с 50,4 в январе, сигнализируя о возвращении к сокращению в секторе услуг. Это неравномерное восстановление после рецессии усиливает ожидания дальнейших снижений ставок, что соответствует сигналу Резервного банка Новой Зеландии (РБНЗ) о дополнительном смягчении в прошлом месяце. Трейдеры теперь ожидают данных по ВВП Новой Зеландии за 4 квартал позже на этой неделе, которые, как ожидается, покажут умеренный отскок в экономической активности.
В таблице ниже показано процентное изменение курса Новозеландский доллар (NZD) по отношению к перечисленным основным валютам за сегодня. Курс Новозеландский доллар был самым слабым против Доллар США.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | 0.10% | 0.12% | 0.28% | 0.12% | 0.21% | 0.11% | 0.04% | |
| EUR | -0.10% | 0.00% | 0.18% | 0.00% | 0.10% | -0.01% | -0.07% | |
| GBP | -0.12% | -0.01% | 0.17% | -0.00% | 0.09% | -0.01% | -0.08% | |
| JPY | -0.28% | -0.18% | -0.17% | -0.16% | -0.07% | -0.20% | -0.24% | |
| CAD | -0.12% | -0.00% | 0.00% | 0.16% | 0.11% | -0.00% | -0.07% | |
| AUD | -0.21% | -0.10% | -0.09% | 0.07% | -0.11% | -0.11% | -0.16% | |
| NZD | -0.11% | 0.00% | 0.01% | 0.20% | 0.00% | 0.11% | -0.06% | |
| CHF | -0.04% | 0.07% | 0.08% | 0.24% | 0.07% | 0.16% | 0.06% |
Тепловая карта показывает процентные изменения курсов основных валют по отношению друг к другу. Базовая валюта выбирается из левой колонки, а валюта котировки - из верхней строки. Например, если выбрать Новозеландский доллар из левой колонки и двигаться вдоль горизонтальной линии к Доллар США, то процентное изменение, отображаемое в поле, будет представлять NZD (базовая валюта)/USD (валюта котировки).
|
|
Цена золота продолжает расти, превышая $3 000, новый исторический максимум и продолжается рост |
Цена на золото (XAU/USD) поднимается второй день подряд – также отмечая пятый день позитивного движения из последних шести – и достигает нового рекорда, около $3 010 в ходе азиатской сессии во вторник. На фоне неопределенности по поводу торговых тарифов президента США Дональда Трампа и опасений рецессии в США риск дальнейшей эскалации напряженности на Ближнем Востоке подогревает спрос на безопасные активы и создает попутный ветер для золота. Вдобавок к этому, растущие ожидания дальнейших снижений ставок Федеральной резервной системы (ФРС), поддержанные невыразительными данными по потребительским расходам, опубликованными в понедельник, дополнительно укрепляют недоходный желтый металл.
Тем не менее, остается вопросом, смогут ли быки сохранить свою доминирующую позицию на фоне интереса к риску, который остается хорошо поддержанным оптимизмом по поводу мер стимулирования в Китае и, как следствие, может снизить спрос на цену золота. Тем временем доллар США (USD) немного восстановился после пятимесячного минимума на фоне некоторой переориентации торгов перед двухдневным заседанием FOMC, начинающимся во вторник. Это также может способствовать ограничению роста для актива. Трейдеры могут также предпочесть дождаться ожидаемого решения ФРС в среду, прежде чем позиционироваться на следующий этап направленного движения для драгоценного металла.
С технической точки зрения, закрепление выше психологической отметки $3 000 может рассматриваться как новый триггер для бычьих трейдеров. Тем не менее, дневной индекс относительной силы (RSI) на дневном графике начал сигнализировать о слегка перекупленных условиях. Это делает целесообразным дождаться краткосрочной консолидации или небольшого отката перед тем, как позиционироваться на продолжение недавнего хорошо установленного восходящего тренда, наблюдаемого за последние три месяца.
Тем временем любое коррекционное снижение ниже непосредственной поддержки $2 980-2 978 может рассматриваться как возможность для покупки и оставаться ограниченным вблизи уровня сопротивления $2 956. Однако убедительный прорыв ниже последнего может спровоцировать технические продажи и опустить цену на золото до горизонтальной зоны $2 930-2 928 на пути к круглой отметке $2 900 и последнему минимуму на уровне $2 880.
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
|
|
GBP/USD опустился ниже 1,3000, потенциал снижения, похоже, ограничен, так как доллар США остается уязвимым |
GBP/USD отступает после роста в предыдущей сессии, торгуясь в районе 1,2970 во время азиатских торгов во вторник. Пара испытывает давление, так как доллар США (USD) пытается восстановить потери за последние две сессии. Однако движение вниз может быть ограничено, так как доллар США остается уязвимым на фоне растущих торговых трений и растущих экономических опасений в Соединенных Штатах (США).
Индекс доллара США (DXY), который отслеживает доллар США по отношению к шести основным валютам, торгуется с положительной динамикой около 103,50 на момент написания. Однако доллар США может еще больше потерять позиции, так как слабые экономические данные из США и угрозы тарифов от Трампа добавляют неопределенности для инвесторов.
Розничные продажи в США в феврале выросли меньше, чем ожидалось, что вызывает опасения по поводу потенциального замедления потребительских расходов. Рынки широко ожидают, что Федеральная резервная система (ФРС) сохранит свою текущую политику, когда завершит свое двухдневное заседание в среду.
Данные Бюро переписи населения США в понедельник показали, что розничные продажи увеличились на 0,2% в месячном исчислении в феврале, что ниже ожидаемых 0,7%. Это произошло после пересмотренного снижения на -1,2% в январе (ранее -0,9%). В годовом исчислении розничные продажи выросли на 3,1%, что ниже пересмотренных 3,9% в январе (ранее 4,2%).
Пара GBP/USD может найти дополнительную поддержку, так как фунт стерлингов (GBP) укрепляется на ожиданиях, что Банк Англии (BoE) сохранит свои процентные ставки на заседании по вопросам политики в четверг. Эта осторожная позиция направлена на балансировку вялого экономического роста с устойчивыми инфляционными рисками. В феврале центральный банк снизил ставки до 4,5% и пересмотрел свой прогноз роста на 2025 год вниз до 0,75%, ссылаясь на опасения по поводу повышения налогов и глобальных торговых неопределенностей.
Фунт стерлингов (GBP) - старейшая валюта в мире (886 год нашей эры) и официальная валюта Соединенного Королевства. По данным на 2022 год, это четвертая по объему торговли иностранная валюта (FX) в мире, на ее долю приходится 12% всех транзакций, в среднем 630 млрд долларов в день. Его ключевыми торговыми парами являются GBP/USD, или "Кабель" (Cable), на долю которой приходится 11% валютного рынка, GBP/JPY, или "Дракон", как его называют трейдеры (3%), и EUR/GBP (2%). За эмиссию фунта отвечает Банк Англии.
Единственным наиболее важным фактором, влияющим на стоимость фунта стерлингов, является денежно-кредитная политика, проводимая Банком Англии. Банк Англии основывает свои решения на том, достиг ли он своей основной цели “ценовой стабильности” – устойчивого уровня инфляции в районе 2%. Основным инструментом для достижения этой цели является корректировка процентных ставок. Когда инфляция становится слишком высокой, Банк Англии пытается обуздать ее, повышая процентные ставки, что удорожает доступ к кредитам для населения и предприятий. В целом, это позитивно для фунта стерлингов, поскольку более высокие процентные ставки делают Великобританию более привлекательным местом для размещения своих денег мировыми инвесторами. Когда инфляция падает слишком низко, это является признаком замедления экономического роста. В этом сценарии Банк Англии рассмотрит возможность снижения процентных ставок для удешевления кредитов, чтобы предприятия занимали больше средств для инвестирования в проекты, способствующие росту.
Выходящие данные отражают состояние экономики и могут повлиять на стоимость фунта стерлингов. Такие показатели, как ВВП, индекс PMI для производственной сферы и сферы услуг, а также уровень занятости, могут повлиять на курс фунта. Сильная экономика благоприятно сказывается на стерлинге. Она не только привлекает больше иностранных инвестиций, но и может побудить Банк Англии повысить процентные ставки, что напрямую укрепит фунт. В противном случае, если экономические данные будут слабыми, фунт стерлингов, скорее всего, упадет.
Еще одним важным релизом для фунта стерлингов является торговый баланс. Этот показатель измеряет разницу между тем, что страна зарабатывает на своем экспорте, и тем, что она тратит на импорт за определенный период. Если страна производит востребованные экспортные товары, ее валюта выигрывает исключительно за счет дополнительного спроса со стороны иностранных покупателей, стремящихся приобрести эти товары. Поэтому положительный чистый торговый баланс укрепляет валюту, и наоборот.
|
|
USD/INR демонстрирует умеренный рост на фоне растущей геополитической напряженности |
Индийская рупия (INR) ослабевает во вторник. Рост цен на сырую нефть на фоне нарастающей геополитической напряженности на Ближнем Востоке оказывает давление на местную валюту. Стоит отметить, что Индия является третьим по величине потребителем нефти в мире, и рост цен на сырую нефть, как правило, негативно сказывается на стоимости INR.
Тем не менее, продажи доллара США (USD) со стороны иностранных банков и опасения по поводу замедления роста экономики США из-за торговой политики администрации президента Дональда Трампа могут помочь ограничить потери INR. Кроме того, интервенция на валютном рынке со стороны Резервного банка Индии (RBI) может предотвратить значительное обесценение индийской рупии.
Рынки широко ожидают, что Федеральная резервная система (ФРС) останется на месте, когда завершит свое двухдневное заседание в среду, оставив базовую процентную ставку без изменений в диапазоне от 4,25% до 4,50%. Основное внимание будет уделено политическим указаниям ФРС. Экономисты ожидают, что обновленные прогнозы политиков также покажут два снижения на четверть процентного пункта в этом году.
Индийская рупия торгуется с понижением в течение дня. Пара USD/INR вышла из симметричного треугольника на дневном графике. В долгосрочной перспективе восходящий тренд пары остается в силе, так как цена находится выше ключевой 100-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA). Однако в краткосрочной перспективе дальнейшее снижение выглядит благоприятным, так как 14-дневный индекс относительной силы (RSI) находится ниже средней линии около 43,65.
Первое восходящее сопротивление для USD/INR возникает около уровня поддержки, ставшего сопротивлением, на 86,90. Зеленые свечи и постоянная торговля выше указанного уровня могут привести к ралли до 87,38, максимума 11 марта, на пути к 87,53, максимума 28 февраля.
На стороне снижения начальный уровень поддержки находится на 86,48, минимуме 21 февраля. Падение ниже этого уровня может открыть путь к движению к 86,14, минимуме 27 января.
Индийская рупия (INR) является одной из наиболее чувствительных к внешним факторам валют . Цена на сырую нефть (страна сильно зависит от импорта нефти), курс доллара США (большая часть торговли ведется в долларах США) и уровень иностранных инвестиций – все это оказывает влияние. Прямые интервенции Резервного банка Индии на валютных рынках для поддержания стабильного обменного курса, а также уровень процентных ставок, устанавливаемых ЦБ, также являются основными факторами, влияющими на курс рупии.
Резервный банк Индии (RBI) активно вмешивается в валютные рынки для поддержания стабильного обменного курса и содействия торговле. Кроме того, RBI пытается поддерживать уровень инфляции на уровне 4% путем корректировки процентных ставок. Более высокие процентные ставки обычно укрепляют рупию. Это связано с ее ролью в "carry trade", при которой инвесторы берут кредиты в странах с более низкими процентными ставками, чтобы разместить свои деньги в странах, предлагающих относительно более высокие процентные ставки, и получить прибыль от разницы.
Макроэкономические факторы, влияющие на стоимость рупии, включают инфляцию, процентные ставки, темпы экономического роста (ВВП), торговый баланс и приток иностранных инвестиций. Более высокие темпы роста экономики могут привести к увеличению притока иностранных инвестиций, что повысит спрос на рупию. Сокращение дефицита торгового баланса в конечном итоге приведет к укреплению рупии. Более высокие процентные ставки, особенно реальные (процентные ставки за вычетом инфляции), также положительно влияют на курс рупии. Повышение интереса к риску может привести к увеличению притока прямых и непрямых иностранных инвестиций (FDI и FII), что также благоприятно скажется на курсе рупии.
Более высокая инфляция, особенно если она сравнительно выше, чем в других странах, как правило, негативна для валюты, поскольку свидетельствует о девальвации из-за избыточного предложения. Инфляция также увеличивает стоимость экспорта, что приводит к продаже большего количества рупий для покупки иностранного импорта, что является негативным фактором для рупии. В то же время более высокая инфляция обычно приводит к тому, что Резервный банк Индии (РБИ) повышает процентные ставки, и это может быть положительным фактором для рупии, поскольку повышается спрос со стороны международных инвесторов. При снижении инфляции наблюдается обратный эффект.
|
|
USD/CAD торгуется с положительным уклоном около 1,4300; потенциал роста, похоже, ограничен перед выходом канадского CPI |
Пара USD/CAD движется вверх во время азиатской сессии во вторник и, по всей видимости, прервала двухдневную полосу потерь, достигнув более чем недельного минимума в районе 1,4275, который был зафиксирован накануне. Спотовые цены теперь стремятся закрепиться на внутридневном движении выше круглого уровня 1,4300, хотя фундаментальный фон требует некоторой осторожности от бычьих трейдеров.
Доллар США (USD) демонстрирует скромное восстановление от своего самого низкого уровня с октября 2024 года на фоне некоторой переориентации торговли перед ключевыми рисками событий центрального банка на этой неделе, что, в свою очередь, рассматривается как попутный ветер для пары USD/CAD. Тем не менее, любое значительное укрепление USD по-прежнему кажется неуловимым на фоне растущего признания того, что Федеральная резервная система (ФРС) снизит процентные ставки несколько раз в этом году.
Тем временем, цены на сырую нефть остаются близкими к двухнедельному максимуму, установленному в понедельник, на фоне риска дальнейшей эскалации напряженности на Ближнем Востоке, что может повлиять на предложение. Это, наряду с положительными новостями, поступившими из торговых переговоров между США и Канадой на прошлой неделе, должно поддержать привязанный к сырьевым товарам луни и способствовать ограничению пары USD/CAD, что требует осторожности от агрессивных бычьих трейдеров.
Трейдеры также могут воздержаться от агрессивных ставок и предпочесть дождаться результатов ожидаемого двухдневного заседания FOMC по монетарной политике, которое будет объявлено в среду. Тем временем, во вторник трейдеры будут ориентироваться на публикацию последних данных по потребительской инфляции в Канаде. Это, наряду с второстепенными макроэкономическими данными из США, должно предоставить некоторый импульс паре USD/CAD.
Ключевыми факторами, влияющими на курс канадского доллара (CAD), являются уровень процентных ставок, установленных Банком Канады (BoC), цены на нефть, крупнейший экспорт Канады, состояние ее экономики, инфляция и торговый баланс, который представляет собой разницу между стоимостью канадского экспорта и стоимостью его импорта. К другим факторам относятся настроения на рынке – покупают ли инвесторы более рискованные активы (risk-on) или ищут безопасные убежища (risk-off), при этом тяга к риску положительна для CAD. Состояние экономики США, как крупнейшего торгового партнера Канады, также является ключевым фактором, влияющим на канадский доллар.
Банк Канады (BoC) оказывает значительное влияние на курс канадского доллара, устанавливая уровень процентных ставок, по которым банки могут предоставлять кредиты друг другу. Это влияет на уровень процентных ставок для всех. Основной целью Банка Канады является поддержание инфляции на уровне 1-3% путем повышения или понижения процентных ставок. Относительно более высокие процентные ставки, как правило, положительно влияют на канадский доллар. Банк Канады также может использовать количественное смягчение и ужесточение для влияния на условия кредитования, при этом первое из них является отрицательным для канадского доллара, а второе - положительным для канадского доллара.
Цена на нефть является ключевым фактором, влияющим на стоимость канадского доллара. Нефть является крупнейшим предметом экспорта Канады, поэтому цена на нефть, как правило, оказывает непосредственное влияние на стоимость канадского доллара. Как правило, при росте цен на нефть CAD также растет, поскольку совокупный спрос на валюту увеличивается. При падении цены на нефть происходит обратное. Более высокие цены на нефть также приводят к увеличению вероятности положительного торгового баланса, что также способствует росту курса канадского доллара.
Хотя инфляция всегда считалась негативным фактором для валюты, поскольку она обесценивает деньги, в наше время с ослаблением контроля за трансграничным движением капитала все стало иначе. Более высокая инфляция, как правило, заставляет центральные банки повышать процентные ставки, что привлекает больший приток капитала от глобальных инвесторов, ищущих выгодное место для хранения своих денег. Это повышает спрос на местную валюту, которой в Канаде является канадский доллар.
Выходящие макроэкономические данные отражают состояние экономики и могут оказывать влияние на канадский доллар. Такие показатели, как ВВП, индексы PMI для производственной сферы и сферы услуг, занятость и опросы потребительских настроений, могут повлиять на направление движения канадского доллара. Сильная экономика благоприятна для канадского доллара. Она не только привлекает больше иностранных инвестиций, но и может побудить Банк Канады повысить процентные ставки, что приведет к укреплению валюты. Однако если экономические данные будут слабыми, канадский доллар, скорее всего, упадет.
|
|
Сырьевой рынок, Daily history за 17 марта 2025 г. |
| Сырье | Цена закрытия | Изменение, % |
|---|---|---|
| Серебро | 33.849 | 0.04 |
| Золото | 3000.78 | 0.47 |
| Палладий | 968.47 | 0.6 |
|
|
Прогноз по золоту: XAU/USD поднимается выше $3 000 до рекордных максимумов на фоне спроса на безопасные активы |
Цена на золото (XAU/USD) подскочила до рекордного уровня $3 005 за тройскую унцию в ходе азиатских торгов во вторник, что было вызвано сильным спросом на безопасные активы на фоне продолжающейся неопределенности с торговыми тарифами и геополитической напряженности.
США подтвердили свою приверженность ударам по хуситам в Йемене до тех пор, пока они не прекратят атаки на судоходство в Красном море, что еще больше встревожило рынки. Президент США Дональд Трамп в понедельник предупредил, что он привлечет Иран к ответственности за любые атаки со стороны хуситов, которые он поддерживает в Йемене. Администрация Трампа с тех пор расширила крупнейшую военную операцию США на Ближнем Востоке с тех пор, как Трамп вернулся к власти.
В воскресенье хуситы взяли на себя ответственность за нападение с использованием 18 баллистических и крылатых ракет, а также дронов, нацеленных на авианосец USS Harry S. Truman и его сопровождающие военные корабли в северной части Красного моря.
Тем временем израильская армия сообщила о масштабных ударах по целям ХАМАСа в Газе. Медики в регионе подтвердили как минимум 30 жертв в том, что было описано как самые интенсивные воздушные удары с начала перемирия 19 января. Высокопоставленный чиновник ХАМАСа обвинил Израиль в одностороннем нарушении соглашения, согласно Reuters.
Опасения по поводу торговой войны также оказали давление на настроения инвесторов, поскольку США и ключевые торговые партнеры обменялись новыми угрозами тарифов. Спрос на золото оставался устойчивым, поддерживаемым продолжающимися покупками со стороны биржевых фондов (ETF) и центральных банков, особенно Китая, который продлил свои приобретения золота на четвертый месяц подряд.
Инвесторы теперь обращают внимание на предстоящие заседания центральных банков, особенно на решение Федеральной резервной системы США, которое ожидается позже на этой неделе. Ожидается, что ФРС сохранит процентные ставки на фоне растущей торговой напряженности и нарастающих экономических проблем, при этом рынки закладывают в цены только два снижения ставок в этом году.
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
|
|
Японская иена ослабла до двухнедельного минимума по отношению к доллару США; внимание остается на заседаниях Банка Японии и ФРС |
Японская иена (JPY) снижается по отношению к американскому доллару третий день подряд во вторник, поднимая пару USD/JPY до почти двухнедельного максимума, выше середины 149,00 во время азиатской сессии. Инвесторы продолжают радоваться последним мерам стимулирования Китая, направленным на увеличение внутреннего потребления и доходов домохозяйств. Вдобавок к этому надежды на мирное соглашение по Украине перед переговорами между президентом США Дональдом Трампом и президентом России Владимиром Путиным поддерживают оптимистичное настроение на рынке. Это, наряду с некоторыми изменениями позиций перед ключевыми рисками событий центрального банка на этой неделе, подрывает позиции иены как безопасного актива.
Тем не менее, укрепляющиеся ожидания того, что Банк Японии (BoJ) продолжит повышать процентные ставки в этом году, поддержанные положительными результатами весенних переговоров по заработной плате Shunto, могут удержать медведей по JPY от агрессивных ставок. Кроме того, недавнее сужение разницы в ставках между Японией и США на фоне ожиданий, что Федеральная резервная система (ФРС) несколько раз снизит стоимость заимствований в этом году, должно способствовать ограничению более глубоких потерь JPY. Это, наряду с основным медвежьим настроением вокруг доллара США (USD), может сдерживать рост пары USD/JPY перед важными заседаниями по монетарной политике BoJ и ФРС, которые начинаются сегодня.
С технической точки зрения, прорыв выше 100-периодной простой скользящей средней (SMA) на 4-часовом графике и последующая сила выше отметки 149,00 могут рассматриваться как ключевой триггер для быков. Более того, осцилляторы на указанном графике набирают положительный импульс и поддерживают перспективы для дополнительных приростов. Таким образом, дальнейшая сила, возвращающаяся к восстановлению психологической отметки 150,00, выглядит как явная возможность. Однако любое дальнейшее движение вверх, скорее всего, столкнется с сильным сопротивлением и останется ограниченным в районе 150,75-150,80, представляющем собой 200-периодную SMA на 4-часовом графике.
С другой стороны, область 149,20, за которой следуют отметки 149,00 и 148,80 (200-периодная SMA на 4-часовом графике), теперь, похоже, защищают непосредственное снижение. Убедительный прорыв ниже указанных уровней поддержки будет свидетельствовать о том, что недавний рост, наблюдаемый за последнюю неделю, исчерпал свои силы и потянет пару USD/JPY к поддержке 148,25-148,20 на пути к отметке 148,00. Нисходящая траектория может продолжиться дальше к области 147,70, региону 147,20 и отметке 147,00, прежде чем спотовые цены в конечном итоге упадут, чтобы повторно протестировать многомесячный минимум, около 146,55-146,50, достигнутого 11 марта.
Японская иена (JPY) является одной из наиболее торгуемых валют в мире. Ее стоимость в целом определяется показателями японской экономики, но более конкретно - политикой Банка Японии, разницей в доходности японских и американских облигаций, отношением трейдеров к риску и другими факторами.
Одной из задач Банка Японии является валютный контроль, поэтому его действия имеют ключевое значение для иены. Иногда Банк Японии напрямую вмешивается в валютные рынки, как правило, для снижения стоимости иены, хотя часто он воздерживается от этого из-за политических опасений своих основных торговых партнеров. Сверхмягкая денежно-кредитная политика Банка Японии в период с 2013 по 2024 год привела к снижению курса иены по отношению к основным конкурентам из-за растущих расхождений в политике Банка Японии и других центральных банков. В последнее время постепенное сворачивание этой сверхмягкой политики оказало иене некоторую поддержку.
Приверженность Банка Японии ультрамягкой денежно-кредитной политике привела к увеличению расхождений с другими центральными банками, особенно с Федеральной резервной системой США. Это способствовало расширению спреда доходности между 10-летними облигациями США и Японии, что благоприятствует росту курса доллара США по отношению к японской иене. Решение Банка Японии в 2024 году постепенно отказаться от сверхмягкой политики в сочетании со снижением процентных ставок в других крупных центральных банках приводит к сокращению этой разницы.
Японская иена часто рассматривается как безопасная гавань. Это означает, что в периоды рыночного стресса инвесторы с большей вероятностью будут вкладывать деньги в японскую валюту из-за ее предполагаемой надежности и стабильности. В неспокойные времена стоимость иены, скорее всего, будет расти по отношению к другим валютам, которые считаются более рискованными для инвестиций.
|
|
Като, Япония: рынки облигаций должны решать по поводу изменений ставки |
Выступая на пресс-брифинге во вторник, министр финансов Японии Кацунобу Като заявил, что "мы будем реагировать соответствующим образом, учитывая, что рынок должен иметь возможность определять движение рынка."
Он также отметил, что "рынки облигаций должны определять изменения ставок" после того, как доходность 40-летних государственных облигаций на короткое время подскочила до рекордного уровня.
Като отказался комментировать факторы, стоящие за растущими доходностями, заявив, что "это повлияет на рынок."
На момент написания статьи пара USD/JPY находится близко к двухнедельным максимумам в районе 149,50, увеличившись на 0,17% внутри дня.
|
|
Австралийский доллар растет на фоне ослабления доллара США на фоне растущих экономических опасений |
|
|
Австралийский доллар растет на фоне ослабления доллара США на фоне растущих экономических опасений |
|
|
Израиль наносит удары в ответ на то, что ХАМАС не освобождает заложников |
Заявление офиса премьер-министра Израиля Биньямина Нетаньяху сообщило во вторник, что Израиль возобновляет военные операции против ХАМАСа по всему сектору Газа, сообщает Reuters. Нетаньяху также заявил, что "с этого момента Израиль будет действовать против ХАМАСа с нарастающей военной силой."
Приказ был отдан после того, как militant группа "неоднократно отказалась освободить наших заложников и отклонила все предложения, которые она получила от специального посланника президента США Стива Уиткоффа и посредников."
На момент написания статьи цена на золото (XAU/USD) торгуется с повышением на 0,14% за день и составляет $3 005.
В мире финансового жаргона два широко используемых термина “тяга к риску” и “бегство от рисков" относятся к уровню риска, который инвесторы готовы принять в течение указанного периода. На рынке, ориентированном на риск, инвесторы с оптимизмом смотрят в будущее и с большей готовностью покупают рискованные активы. В условиях “бегства от рисков” инвесторы начинают перестраховываться, потому что беспокоятся о будущем и поэтому покупают менее рискованные активы, которые с большей долей вероятности принесут доход, даже если он и будет более скромным.
Как правило, в периоды “тяги к риску” фондовые рынки растут, большинство сырьевых товаров, за исключением золота, также повышаются в цене, поскольку они выигрывают от позитивных перспектив экономики. Валюты стран, которые являются крупными экспортерами сырья, укрепляются из-за увеличения спроса, и криптовалюты дорожают. На “безрисковом” рынке облигации идут вверх, особенно крупные государственные облигации, золото растет в цене, а валюты-убежища, такие как японская иена, швейцарский франк и доллар США, также оказываются в выигрыше.
Австралийский доллар (AUD), канадский доллар (CAD), новозеландский доллар (NZD) и такие второстепенные валюты, как рубль (RUB) и южноафриканский рэнд (ZAR), - все они имеют тенденцию расти на рынках, где наблюдается повышение интереса к риску. Это связано с тем, что экономика этих валют в значительной степени зависит от экспорта сырьевых товаров, а сырьевые товары обычно растут в цене в периоды повышенной тяги к риску. Это объясняется тем, что инвесторы прогнозируют увеличение спроса на сырье в будущем в связи с ростом экономической активности.
Основными валютами, которые обычно растут в периоды бегства от риска, являются доллар США (USD), японская иена (JPY) и швейцарский франк (CHF). Доллар США - потому что он является мировой резервной валютой, а также потому, что во время кризиса инвесторы покупают государственные долговые обязательства США, которые считаются безопасными, поскольку крупнейшая экономика мира вряд ли допустит дефолт. Иена - из-за повышенного спроса на японские государственные облигации, поскольку значительная их часть находится в руках внутренних инвесторов, которые вряд ли будут их сбрасывать даже в условиях кризиса. Швейцарский франк - поскольку строгие швейцарские банковские законы обеспечивают инвесторам повышенную защиту капитала.
|
|
Израиль наносит удары в ответ на то, что ХАМАС не освобождает заложников |
Заявление офиса премьер-министра Израиля Биньямина Нетаньяху сообщило во вторник, что Израиль возобновляет военные операции против ХАМАСа по всему сектору Газа, сообщает Reuters. Нетаньяху также заявил, что "с этого момента Израиль будет действовать против ХАМАСа с нарастающей военной силой."
Приказ был отдан после того, как militant группа "неоднократно отказалась освободить наших заложников и отклонила все предложения, которые она получила от специального посланника президента США Стива Уиткоффа и посредников."
На момент написания статьи цена на золото (XAU/USD) торгуется с повышением на 0,14% за день и составляет $3 005.
В мире финансового жаргона два широко используемых термина “тяга к риску” и “бегство от рисков" относятся к уровню риска, который инвесторы готовы принять в течение указанного периода. На рынке, ориентированном на риск, инвесторы с оптимизмом смотрят в будущее и с большей готовностью покупают рискованные активы. В условиях “бегства от рисков” инвесторы начинают перестраховываться, потому что беспокоятся о будущем и поэтому покупают менее рискованные активы, которые с большей долей вероятности принесут доход, даже если он и будет более скромным.
Как правило, в периоды “тяги к риску” фондовые рынки растут, большинство сырьевых товаров, за исключением золота, также повышаются в цене, поскольку они выигрывают от позитивных перспектив экономики. Валюты стран, которые являются крупными экспортерами сырья, укрепляются из-за увеличения спроса, и криптовалюты дорожают. На “безрисковом” рынке облигации идут вверх, особенно крупные государственные облигации, золото растет в цене, а валюты-убежища, такие как японская иена, швейцарский франк и доллар США, также оказываются в выигрыше.
Австралийский доллар (AUD), канадский доллар (CAD), новозеландский доллар (NZD) и такие второстепенные валюты, как рубль (RUB) и южноафриканский рэнд (ZAR), - все они имеют тенденцию расти на рынках, где наблюдается повышение интереса к риску. Это связано с тем, что экономика этих валют в значительной степени зависит от экспорта сырьевых товаров, а сырьевые товары обычно растут в цене в периоды повышенной тяги к риску. Это объясняется тем, что инвесторы прогнозируют увеличение спроса на сырье в будущем в связи с ростом экономической активности.
Основными валютами, которые обычно растут в периоды бегства от риска, являются доллар США (USD), японская иена (JPY) и швейцарский франк (CHF). Доллар США - потому что он является мировой резервной валютой, а также потому, что во время кризиса инвесторы покупают государственные долговые обязательства США, которые считаются безопасными, поскольку крупнейшая экономика мира вряд ли допустит дефолт. Иена - из-за повышенного спроса на японские государственные облигации, поскольку значительная их часть находится в руках внутренних инвесторов, которые вряд ли будут их сбрасывать даже в условиях кризиса. Швейцарский франк - поскольку строгие швейцарские банковские законы обеспечивают инвесторам повышенную защиту капитала.
|
|
WTI немного подорожала выше $67,00 на фоне усилившихся геополитических рисков |
Нефть марки West Texas Intermediate (WTI), эталонный сорт нефти в США, торгуется около $67,30 на ранней азиатской сессии во вторник. Цена WTI продолжает ралли, так как Соединенные Штаты (США) обещают продолжить атаки на хуситов.
Хуситы объявили в воскресенье, что они нанесли удар, состоящий из 18 баллистических и крылатых ракет, а также дронов, нацеленных на авианосец USS Harry S Truman и его сопровождающие военные корабли в северной части Красного моря. Военный представитель хуситов заявил, что атака была реакцией на авиаудары США, санкционированные Трампом, по районам, контролируемым повстанцами в Йемене, включая столицу Сана и провинцию Саада, которая граничит с Саудовской Аравией.
Президент США Дональд Трамп заявил в понедельник, что он будет считать Иран ответственным за любые атаки, осуществленные хуситами, которых он поддерживает в Йемене. Это происходит на фоне расширения администрацией Трампа крупнейшей военной операции на Ближнем Востоке с момента его возвращения в Белый дом. Непорядки в Красном море вызвали рост цен на транспортировку энергии и цену WTI, так как грузовые перевозки нефти и газа были вынуждены следовать более длинными маршрутами.
Множество положительных экономических данных из Китая, а также специальный план китайских чиновников по стимулированию внутреннего потребления способствуют росту WTI. В воскресенье Китай запустил специальные инициативы по стимулированию потребления и повышению доходов. Другие меры включают стабилизацию фондового и рынка недвижимости. Розничные продажи в Китае выросли на 4% в первые два месяца этого года по сравнению с увеличением на 3,7% в декабре.
С другой стороны, ухудшение экономических прогнозов на фоне эскалации глобальной торговой войны из-за протекционистской тарифной политики Трампа может оказать некоторое давление на черное золото. Агрессивные тарифы Трампа на импорт, как ожидается, приведут к росту цен для бизнеса, увеличению инфляции и подрыву потребительского доверия, что негативно скажется на экономическом росте.
Нефть марки WTI - это разновидность сырой нефти, продаваемая на международных рынках. WTI расшифровывается как West Texas Intermediate, один из трех основных сортов, включая Brent и дубайскую нефть. WTI также называют “легкой” и “сладкой” из-за ее относительно низкой плотности и содержания серы соответственно. Эта нефть считается высококачественной и легко перерабатываемой. Она добывается в Соединенных Штатах и поставляется через хаб в Кушинге, который считается “Перекрестком мировых нефтепроводов”. Она является эталоном для рынка нефти, и цена на WTI часто упоминается в средствах массовой информации.
Как и в случае с другими активами, спрос и предложение являются ключевыми факторами, определяющими цену на нефть марки WTI. Таким образом, глобальный экономический рост может способствовать увеличению спроса и, наоборот, ослабление глобального роста способствует снижению спроса. Политическая нестабильность, войны и санкции могут нарушить предложение и повлиять на цены. Решения ОПЕК, группы крупнейших нефтедобывающих стран, являются еще одним ключевым фактором, определяющим цены. Курс доллара США влияет на цену сырой нефти марки WTI, поскольку торговля нефтью в основном ведется в долларах США, поэтому ослабление доллара США может сделать нефть более доступной, и наоборот.
Еженедельные отчеты о запасах нефти, публикуемые Американским институтом нефти (API) и Агентством энергетической информации (EIA), влияют на цену нефти марки WTI. Изменения в запасах отражают колебания спроса и предложения. Если данные свидетельствуют о снижении запасов, это может указывать на увеличение спроса, что приведет к росту цен на нефть. Рост запасов может свидетельствовать об увеличении предложения, что ведет к снижению цен. Отчет API публикуется каждый вторник, а отчет EIA - на следующий день. Их результаты обычно схожи и в 75% случаев находятся в пределах 1% друг от друга. Данные EIA считаются более надежными, поскольку это правительственное агентство.
ОПЕК (Организация стран-экспортеров нефти) - это группа из 12 стран-производителей нефти, которые проводят заседания два раза в год и совместно определяют квоты на добычу для стран-участниц. Их решения часто влияют на цены на нефть марки WTI. Когда ОПЕК решает снизить квоты, это может привести к сокращению предложения, что приведет к росту цен на нефть. Когда ОПЕК увеличивает добычу, это имеет обратный эффект. ОПЕК+ - это расширенная группа, включающая десять дополнительных членов, не входящих в ОПЕК, наиболее заметным из которых является Россия.
|
|
Прогноз по золоту: XAU/USD сохраняет положительные позиции около $3 000 на фоне спроса на безопасные активы |
Цена на золото (XAU/USD) остается сильной вблизи $2,985 после снижения с исторического максимума $3,005 на ранней азиатской сессии в понедельник. Более слабый доллар США (USD) и экономическая неопределенность в отношении влияния глобальной торговой войны обеспечивают некоторую поддержку драгоценному металлу. Трейдеры ожидают данных по розничным продажам в США за февраль, которые будут опубликованы позже в понедельник.
Эскалация торговой войны между США и многими их основными торговыми партнерами встревожила финансовые рынки и вызвала опасения по поводу влияния на экономики по всему миру. В четверг президент США Дональд Трамп угрожал ввести 200% тариф на вино, коньяк и другие алкогольные импорты из Европы.
Эта мера была принята в ответ на план ЕС ввести тарифы на американский виски и другие продукты в апреле, что, в свою очередь, является реакцией на 25% пошлины Трампа на импорт стали и алюминия, которые вступили в силу в среду.
Кроме того, более слабый доллар США после более низких, чем ожидалось, экономических данных из США способствует росту цен на золото. Предварительное значение индекса потребительских настроений Университета Мичигана (UoM) показало, что индекс достиг своего минимума с ноября 2022 года, упав до 57,9 с 64,7 в предыдущем чтении. Это значение оказалось ниже рыночного консенсус-прогноза в 63,1.
Хуситы заявили в воскресенье, что они нанесли удар по авианосцу USS Harry S Truman и его поддерживающим судам в северной части Красного моря, используя 18 баллистических и крылатых ракет, а также дронов. "На фоне геополитической неопределенности и продолжающихся изменений тарифов аппетит к золоту остается сильным," - сказала Суки Купер, аналитик по драгоценным металлам в Standard Chartered.
Тем не менее, любые положительные события или ослабление опасений по поводу конфликтов между Россией и Украиной могут потянуть цену на золото вниз. На прошлой неделе Соединенные Штаты и Украина решили предложить России 30-дневное перемирие. Посланник Трампа Стив Уиткофф заявил в воскресенье, что ожидает, что Трамп поговорит с президентом России Владимиром Путиным на этой неделе, сказав, что Путин "принимает философию" перемирия и мирных условий Трампа.
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
|
|
Прогноз по золоту: XAU/USD сохраняет положительные позиции около $3 000 на фоне спроса на безопасные активы |
Цена на золото (XAU/USD) остается сильной вблизи $2,985 после снижения с исторического максимума $3,005 на ранней азиатской сессии в понедельник. Более слабый доллар США (USD) и экономическая неопределенность в отношении влияния глобальной торговой войны обеспечивают некоторую поддержку драгоценному металлу. Трейдеры ожидают данных по розничным продажам в США за февраль, которые будут опубликованы позже в понедельник.
Эскалация торговой войны между США и многими их основными торговыми партнерами встревожила финансовые рынки и вызвала опасения по поводу влияния на экономики по всему миру. В четверг президент США Дональд Трамп угрожал ввести 200% тариф на вино, коньяк и другие алкогольные импорты из Европы.
Эта мера была принята в ответ на план ЕС ввести тарифы на американский виски и другие продукты в апреле, что, в свою очередь, является реакцией на 25% пошлины Трампа на импорт стали и алюминия, которые вступили в силу в среду.
Кроме того, более слабый доллар США после более низких, чем ожидалось, экономических данных из США способствует росту цен на золото. Предварительное значение индекса потребительских настроений Университета Мичигана (UoM) показало, что индекс достиг своего минимума с ноября 2022 года, упав до 57,9 с 64,7 в предыдущем чтении. Это значение оказалось ниже рыночного консенсус-прогноза в 63,1.
Хуситы заявили в воскресенье, что они нанесли удар по авианосцу USS Harry S Truman и его поддерживающим судам в северной части Красного моря, используя 18 баллистических и крылатых ракет, а также дронов. "На фоне геополитической неопределенности и продолжающихся изменений тарифов аппетит к золоту остается сильным," - сказала Суки Купер, аналитик по драгоценным металлам в Standard Chartered.
Тем не менее, любые положительные события или ослабление опасений по поводу конфликтов между Россией и Украиной могут потянуть цену на золото вниз. На прошлой неделе Соединенные Штаты и Украина решили предложить России 30-дневное перемирие. Посланник Трампа Стив Уиткофф заявил в воскресенье, что ожидает, что Трамп поговорит с президентом России Владимиром Путиным на этой неделе, сказав, что Путин "принимает философию" перемирия и мирных условий Трампа.
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
|
|
GBP: Рынки ожидают решения о сохранении ставки Банка Англии в четверг – Scotiabank |
Фунт стерлингов (GBP) сохраняет устойчивый тон. Инвесторы с нетерпением ожидают решения по политике Банка Англии на этой неделе и ожидают сохранения ставки на фоне все еще устойчивых ценовых трендов в Великобритании, отмечает главный валютный стратег Scotiabank Шон Осборн.
"Возможен разделенный вердикт, но рыночное ценообразование явно указывает на сохранение статуса-кво на фоне четких сигналов от старших представителей политики о том, что медленные и осторожные изменения в политике вероятны в будущем."
"GBP на протяжении последней недели формировал консолидацию чуть ниже уровня 1,30. Подъем фунта сегодня предполагает повторное тестирование максимума 1,2990 на прошлой неделе перед движением к "реальному" верхнему пределу диапазона на данный момент на уровне 1,3035. Поддержка находится на уровне 1,2925/30."
|
|
EUR/USD: выше 1,0900/10 евро повторно протестирует 1,0950/60 - Scotiabank |
Евро (EUR) торговался в узком диапазоне большую часть ночной сессии, прежде чем раллировать с верхней границы 1,08 до повторного тестирования внутридневного максимума пятницы в нижней части диапазона 1,09 в ходе всплеска роста в поздние утренние часы европейских торгов, отмечает главный валютный стратег Scotiabank Шон Осборн.
«Рынки становятся более конструктивными в отношении прогноза по EUR на фоне фискальных планов Германии. Солидные экономические данные из Китая, ключевого экспортного рынка для Германии, в начале года, а также продолжающиеся усилия Пекина по стимулированию потребления могут оказывать положительное влияние на настроение по EUR.»
«EUR/USD поднимается, чтобы протестировать незначительное сопротивление на уровне бычьего прорыва около 1,09 в начале торгов. Спот нашел прочную поддержку на падениях к нижней части диапазона 1,08, как и ожидалось, на протяжении последней недели. 'Естественным' развитием цены теперь будет тестирование верхней границы диапазона.»
«Прорыв через 1,0900/10 должен привести к расширению роста для повторного тестирования 1,0950/60 — последней, основной точки сопротивления перед полным тестированием 1,12.»
|
|
