EUR/USD выглядит хорошо ограниченным в диапазоне 1,0450-1,0530 – ING |
Несмотря на всю геополитическую шумиху, EUR/USD не отклонился слишком далеко от краткосрочных процентных дифференциалов, отмечает валютный аналитик ING Крис Тёрнер.
"Эти показатели изменились в пользу евро в этом месяце, так как опасения по поводу замедления потребления в США привели к изменению ожиданий относительно более голубиного профиля ФРС. Куда направится EUR/USD отсюда, в значительной степени будет определяться тем, как будут переоценены циклы ФРС и ЕЦБ, и является ли угроза тарифов ЕС реальной. Наша базовая точка зрения заключается в том, что тарифы вступят в силу в апреле, и что любая коррекция EUR/USD выше 1,05 не продлится долго."
"EUR/USD выглядит хорошо ограниченным в диапазоне 1,0450-0530. Однако обратите внимание на денежные потоки, характерные для конца месяца, особенно вокруг фиксинга WMR в 17:00 CET. Существенное превосходство акций еврозоны в этом месяце (Eurostoxx +6%, S&P 500 -1%) может привести к продаже EUR/USD, так как покупатели будут перераспределять свои портфели к желаемым весам."
|
|
Цена серебра сегодня: серебро падает, по данным FXStreet |
Цены на серебро (XAG/USD) упали в четверг, согласно данным FXStreet. Серебро торгуется по цене $31,76 за тройскую унцию, что на 0,18% ниже, чем $31,81, которые оно стоило в среду.
Цены на серебро увеличились на 9,91% с начала года.
| Единица измерения | Цена серебра сегодня в USD |
|---|---|
| Тройская унция | 31,76 |
| 1 грамм | 1,02 |
Коэффициент золото/серебро, который показывает количество унций серебра, необходимых для равной стоимости одной унции золота, составил 90,92 в четверг, снизившись с 91,68 в среду.
Серебро - драгоценный металл, пользующийся большим спросом среди инвесторов. Исторически оно использовалось в качестве средства сохранения стоимости и средства обмена. Несмотря на меньшую популярность, чем золото, трейдеры могут обращаться к серебру для диверсификации своего инвестиционного портфеля из-за его внутренней ценности или в качестве потенциального хеджирования в периоды высокой инфляции. Инвесторы могут покупать физическое серебро в монетах или слитках или торговать им через такие инструменты, как биржевые фонды, которые отслеживают его цену на международных рынках.
Цены на серебро могут меняться под влиянием самых разных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут привести к росту цен на серебро из-за его статуса «безопасного убежища», хотя и в меньшей степени, чем на золото. Будучи недоходным активом, серебро имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок. Его движение также зависит от поведения доллара США (USD), так как цена актива определяется в долларах (XAG/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на серебро, в то время как ослабление доллара, скорее всего, приведет к росту цен. На цены могут влиять и другие факторы, такие как инвестиционный спрос, доступное предложение - серебро гораздо более распространено, чем золото, - и темпы переработки.
Серебро широко используется в промышленности, особенно в таких отраслях, как электроника и солнечная энергетика, поскольку оно обладает высокой электропроводностью - более высокой, чем у меди и золота. Резкий рост спроса может привести к увеличению цен, в то время как его падение, как правило, приводит к их снижению. Динамика в экономике США, Китая и Индии также может способствовать колебаниям цен: в США и особенно в Китае крупные промышленные отрасли используют серебро в различных процессах; в Индии спрос потребителей на драгоценный металл для ювелирных изделий также играет ключевую роль в формировании цен.
Цены на серебро обычно следуют за движением цен на золото. Когда цены на золото растут, серебро, как правило, следует его примеру, поскольку они имеют одинаковый статус безопасных активов. Соотношение цены золота и серебра, которое показывает, сколько унций серебра необходимо для того, чтобы сравняться со стоимостью одной унции золота, может помочь определить относительную стоимость обоих металлов. Некоторые инвесторы могут считать высокий коэффициент показателем того, что серебро недооценено, а золото переоценено. Напротив, низкое соотношение может свидетельствовать о том, что золото недооценено по отношению к серебру.
(В создании этого поста использовался инструмент автоматизации.)
|
|
USD/JPY: ожидаем токийский CPI - OCBC |
USD/JPY консолидировалась на более низких уровнях, так как рынки ослабляют позиции перед отчетами по инфляции из Японии и США. Пара на момент написания торговалась на уровне 149,69, отмечают валютные аналитики OCBC Фрэнсис Чжан и Кристофер Вонг.
"Дивергенция в инфляции США и Японии продолжит оказывать давление на USD/JPY. Но по мере приближения марта мы видим совокупность факторов, включая тарифные угрозы Трампа и сезонные тренды дивидендов, которые могут оказаться 'шумными' для USD/JPY. Тем не менее, макроэкономические факторы остаются неизменными."
"Перспективы роста заработной платы, расширяющаяся инфляция в сфере услуг и позитивная экономическая активность продолжают поддерживать нормализацию политики Банка Японии. Дивергенция в политике ФРС и Банка Японии должна продолжать определять более широкий тренд для USD/JPY вниз. Поэтому сохраняйте предвзятость на продажу ралли в USD/JPY, если произойдет отскок, вызванный неопределенностью по тарифам или сезонными трендами."
"Дневной импульс медвежий, в то время как RSI вырос из зоны перепроданности. Риски отскока не исключены в промежутке, но предвзятость на продажу ралли. Поддержка на уровне 149,20 (50% фибо), 148,80 перед 147 (61,8% фибо). Сопротивление на 150,50, 151,50 (38,2% коррекции фибо от минимума сентября до максимума января)."
|
|
EUR/USD опускается к 1,0450 на фоне угроз Трампа по поводу тарифов |
Пара EUR/USD теряет позиции, опускаясь до уровня 1,0465 в азиатские часы торгов в четверг. Евро (EUR) ослабевает после того, как президент США Дональд Трамп пригрозил ввести 25% тарифы на Европейский Союз. Инвесторы ожидают выхода оценки валового внутреннего продукта (ВВП) США за четвертый квартал (Q4) и еженедельных первичных заявок на пособие по безработице для получения нового импульса, которые должны быть опубликованы позже в четверг.
Поздно в среду президент США Дональд Трамп вновь подтвердил свою настойчивость в отношении 25% тарифов на Канаду и Мексику, а также добавил Европейский Союз (ЕС) в список стран, с которых он будет наказывать американских потребителей за импорт. ЕС пообещал ответить "решительно и немедленно" на "несправедливые" торговые барьеры, указав на готовность быстро отреагировать на новые пошлины. Угрозы Трампа по поводу тарифов могут усугубить экономический спад в еврозоне и могут привести к снижению единой валюты по отношению к доллару США (USD).
На другом берегу океана обеспокоенность по поводу экономического роста США усилила ожидания, что Федеральная резервная система (ФРС) США проведет как минимум два снижения ставок в этом году, что подрывает доллар. Рынки сейчас закладывают в цены около 58 базисных пунктов (б.п.) смягчения на 2025 год, хотя ожидается, что ставки останутся на прежнем уровне в течение следующих нескольких месяцев, согласно инструменту CME FedWatch.
Евро является валютой 19 стран Европейского союза, входящих в еврозону. Это вторая валюта в мире, которая пользуется наибольшим спросом в торговле после доллара США. В 2022 году на нее приходился 31% всех операций с иностранной валютой, при этом средний ежедневный оборот составлял более 2,2 трлн долларов в день. EUR/USD - самая активно торгуемая валютная пара в мире, на нее приходится примерно 30% транзакций, за ней следуют EUR/JPY (4%), EUR/GBP (3%) и EUR/AUD (2%).
Европейский центральный банк (ЕЦБ), расположенный во Франкфурте, Германия, является резервным банком еврозоны. ЕЦБ устанавливает процентные ставки и управляет денежно-кредитной политикой. Основной задачей ЕЦБ является поддержание стабильности цен, что означает либо контроль над инфляцией, либо стимулирование экономического роста. Его основным инструментом является повышение или понижение процентных ставок. Относительно высокие процентные ставки – или ожидание их повышения – обычно благоприятствуют евро, и наоборот. Совет управляющих ЕЦБ принимает решения по денежно-кредитной политике на заседаниях, которые проводятся восемь раз в год. Решения принимаются главами национальных банков еврозоны и шестью постоянными членами, включая президента ЕЦБ Кристин Лагард.
Данные по инфляции в еврозоне, измеряемые гармонизированным индексом потребительских цен (HICP), являются важным эконометрическим индикатором для евро. Если инфляция растет сильнее, чем ожидалось, особенно если она превышает целевой уровень ЕЦБ 2%, это вынуждает ЕЦБ повышать процентные ставки, чтобы вернуть инфляцию под контроль. Относительно высокие процентные ставки по сравнению с другими странами обычно идут на пользу евро, так как делают регион более привлекательным местом для глобальных инвесторов.
Публикуемые данные отражают состояние экономики и могут повлиять на курс евро. Такие показатели, как ВВП, индексы PMI для производственной сферы и сферы услуг, занятость и опросы потребительских настроений, могут повлиять на курс единой валюты. Сильная экономика полезна для евро. Она не только привлекает больше иностранных инвестиций, но и может побудить ЕЦБ повысить процентные ставки, что непосредственно укрепит евро. В противном случае, если экономические данные будут слабыми, евро, скорее всего, упадет. Экономические данные по четырем крупнейшим странам еврозоны (Германия, Франция, Италия и Испания) имеют особое значение, поскольку на них приходится 75% экономики еврозоны.
Еще одним важным релизом для евро является торговый баланс. Этот показатель измеряет разницу между тем, что страна зарабатывает на своем экспорте, и тем, что она тратит на импорт за определенный период. Если страна производит востребованные товары на экспорт, то ее валюта будет расти в цене исключительно за счет дополнительного спроса со стороны иностранных покупателей, желающих приобрести эти товары. Таким образом, положительное сальдо торгового баланса укрепляет валюту, и наоборот.
|
|
Цена золота торгуется с умеренными потерями; держится выше $2 900 на фоне растущих торговых трений |
Цена на золото (XAU/USD) привлекает новых продавцов во время азиатской сессии в четверг, хотя ей удается удержаться выше круглого уровня $2 900. Увеличение доходности казначейских облигаций США помогает доллару США (USD) отойти от своего самого низкого уровня с 10 декабря, который был протестирован в среду, и подрывает ценность драгоценного металла. Кроме того, общий позитивный тон на фондовых рынках оказывается еще одним фактором, оказывающим давление на безопасные активы.
Тем не менее, неопределенность в отношении тарифных планов президента США Дональда Трампа может продолжать действовать как попутный ветер для цены на золото. Более того, признаки охлаждения экономики США и опасения по поводу роста должны способствовать ограничению потерь для этого актива. Трейдеры также, похоже, неохотно действуют и с нетерпением ожидают выхода индекса цен на личные потребления (PCE) в США в пятницу, чтобы получить подсказки о курсе процентных ставок Федеральной резервной системы, что повлияет на XAU/USD.
С технической точки зрения, область $2 888, или уровень, достигнутый на одномнедельном минимуме во вторник, вероятно, будет действовать как непосредственная поддержка перед зоной $2 878 и регионом $2 860-2 855. Неспособность защитить указанные уровни поддержки может сделать цену на золото уязвимой для дальнейшего ускорения коррекционного снижения к области $2 834 на пути к круглому уровню $2 800.
С другой стороны, любое позитивное движение выше непосредственного барьера $2 920 может привлечь некоторых продавцов вблизи ночного максимума, около региона $2 930. Устойчивое укрепление выше последнего может поднять цену на золото еще выше к горизонтальному сопротивлению $2 950-2 955 или к рекордному максимуму, достигнутому в первый день текущей недели.
Хотя тарифы и налоги оба генерируют доходы для правительства для финансирования общественных благ и услуг, у них есть несколько отличий. Тарифы оплачиваются заранее в порту ввоза, в то время как налоги уплачиваются в момент покупки. Налоги налагаются на отдельных налогоплательщиков и предприятия, в то время как тарифы оплачиваются импортерами.
Среди экономистов существует два мнения относительно использования тарифов. В то время как одни утверждают, что тарифы необходимы для защиты отечественных отраслей и устранения торговых дисбалансов, другие рассматривают их как вредный инструмент, который может потенциально привести к росту цен в долгосрочной перспективе и вызвать разрушительную торговую войну, стимулируя ответные тарифы.
В преддверии президентских выборов в ноябре 2024 года Дональд Трамп ясно дал понять, что намерен использовать тарифы для поддержки экономики США и американских производителей. В 2024 году Мексика, Китай и Канада составили 42% от общего объема импорта США. В этот период Мексика выделялась как крупнейший экспортер ($466,6 млрд), согласно данным Бюро переписи населения США. Таким образом, Трамп хочет сосредоточиться на этих трех странах при введении тарифов. Он также планирует использовать доход, полученный от тарифов, для снижения подоходных налогов.
|
|
Цена на золото в Индии сегодня: Золото падает, по данным FXStreet |
Цены на золото в Индии упали в четверг, согласно данным FXStreet.
Цена на золото составила 8 151,44 индийских рупий (INR) за грамм, что ниже по сравнению с 8 194,49 INR в среду.
Цена на золото снизилась до 95 076,50 индийских рупий за толу с 95 579,26 индийских рупий за толу за день до этого.
| Единица измерения | Цена золота в INR |
|---|---|
| 1 грамм | 8 151,44 |
| 10 граммов | 81 513,59 |
| Тола | 95 076,50 |
| Тройская унция | 253 538,40 |
FXStreet рассчитывает цены на золото в Индии путем адаптации международных цен (USD/INR) к местной валюте и единицам измерения. Цены обновляются ежедневно на основе ставок, которые были применены на момент публикации. Цены приведены для справки, и местные ставки могут незначительно отличаться.
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
(В создании этого поста использовался инструмент автоматизации.)
|
|
Прогноз по USD/CAD: поднимается выше 1,4350 на фоне укрепляющегося бычьего настроя |
Пара USD/CAD продолжает свою победную серию пятый день подряд, торгуясь около 1,4360 в азиатские часы в четверг. Технический анализ на дневном графике указывает на то, что пара поднимается выше девяти- и 14-дневных экспоненциальных скользящих средних (EMA), что свидетельствует о укреплении краткосрочного ценового импульса.
Кроме того, 14-дневный индекс относительной силы (RSI) остается выше уровня 50, что указывает на преобладающий бычий настрой.
Пара USD/CAD может исследовать область вокруг "сопротивления отката" на психологическом уровне 1,4450. Решительный прорыв выше этого уровня откроет двери для пары, чтобы приблизиться к 1,4793, максимальному уровню с марта 2003 года, достигнутому 3 февраля.
С точки зрения снижения, первоначальная поддержка находится на девятидневной EMA на уровне 1,4286, в сочетании с 14-дневной EMA на уровне 1,4284. Прорыв ниже этих уровней может ослабить краткосрочный ценовой импульс и оказать давление на пару, чтобы протестировать двухмесячный минимум на уровне 1,4151, который был зафиксирован 14 февраля.
Успешный прорыв ниже двухмесячного минимума может привести пару USD/CAD к исследованию области вокруг трехмесячного минимума 1,3927, последний раз достигнутого 25 ноября.
В таблице ниже показано процентное изменение курса Канадский доллар (CAD) по отношению к перечисленным основным валютам за сегодня. Курс Канадский доллар был самым сильным в паре с Новозеландский доллар.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | 0.20% | 0.16% | 0.09% | 0.12% | 0.19% | 0.30% | 0.29% | |
| EUR | -0.20% | -0.04% | -0.09% | -0.07% | 0.00% | 0.10% | 0.09% | |
| GBP | -0.16% | 0.04% | -0.04% | -0.04% | 0.04% | 0.14% | 0.13% | |
| JPY | -0.09% | 0.09% | 0.04% | 0.01% | 0.08% | 0.15% | 0.18% | |
| CAD | -0.12% | 0.07% | 0.04% | -0.01% | 0.08% | 0.18% | 0.17% | |
| AUD | -0.19% | -0.00% | -0.04% | -0.08% | -0.08% | 0.10% | 0.10% | |
| NZD | -0.30% | -0.10% | -0.14% | -0.15% | -0.18% | -0.10% | -0.01% | |
| CHF | -0.29% | -0.09% | -0.13% | -0.18% | -0.17% | -0.10% | 0.00% |
Тепловая карта показывает процентные изменения курсов основных валют по отношению друг к другу. Базовая валюта выбирается из левой колонки, а валюта котировки - из верхней строки. Например, если выбрать Канадский доллар из левой колонки и двигаться вдоль горизонтальной линии к Доллар США, то процентное изменение, отображаемое в поле, будет представлять CAD (базовая валюта)/USD (валюта котировки).
|
|
Лу из ЦБ Китая: Центральный банк должен выпустить специальные казначейские облигации, чтобы помочь крупным государственным банкам |
Заместитель губернатора Народного банка Китая (ПБК) Лу Лэй в четверг предложил, чтобы банк активно способствовал привлечению средств, включая выпуск специальных казначейских облигаций, чтобы помочь крупным государственным банкам пополнить их капитал первого уровня (CET1).
Укрепление капитальных резервов повысит способность банков управлять рисками и поддерживать реальную экономику.
ПБК должен продвигать реформы в области политики и развития банковского дела.
Финансирование должно быть направлено на технологии и обрабатывающую промышленность.
Эти комментарии практически не оказывают влияния на китайский прокси, австралийский доллар (AUD). Пара в настоящее время торгуется во флэте на уровне 0,6300.
Основные цели денежно-кредитной политики Народного банка Китая (PBoC) заключаются в обеспечении стабильности цен, включая стабильность обменного курса, и содействии экономическому росту. Центральный банк Китая также стремится реализовать финансовые реформы, такие как открытие и развитие финансового рынка.
Народный банк Китая (PBoC) принадлежит государству Народной Республики Китай, поэтому он не считается автономным институтом. Ключевое влияние на управление и направление курса политики PBoC оказывает не глава Банка, а секретарь Комитета Коммунистической партии Китая (КПК), назначаемый председателем Государственного совета. Впрочем, в настоящее время обе эти должности занимает Пань Гуншэн.
В отличие от западных экономик, Народный банк Китая (PBoC) использует более широкий набор инструментов монетарной политики для достижения своих целей. Основные инструменты включают 7-дневную ставку обратного репо (RRR), механизм среднесрочного кредитования (MLF), интервенции на валютном рынке и норму резервных требований (RRR). Однако ставка по кредитам для первоклассных заемщиков (LPR) является эталонной процентной ставкой Китая. Изменения в уровне LPR напрямую влияют на ставки, которые необходимо платить на рынке за кредиты и ипотеку, а также на проценты, выплачиваемые по сбережениям. Изменяя LPR, центральный банк Китая также может влиять на обменный курс китайского юаня.
Да, в Китае 19 частных банков – это небольшая доля финансовой системы. Крупнейшими частными банками являются цифровые кредиторы WeBank и MYbank, которые поддерживаются технологическими гигантами Tencent и Ant Group, согласно The Straits Times. В 2014 году Китай разрешил местным кредиторам, полностью капитализированным частными фондами, работать в финансовом секторе, преимущественно находящемся под государственным контролем.
|
|
GBP/USD сохраняет потери около 1,2650, так как бегство от рисков усиливается, доходность казначейских облигаций США растет |
GBP/USD depreciates после двух последовательных сессий роста, торгуясь в районе 1,2660 в азиатские часы в четверг. Пара теряет позиции, так как доллар США (USD) укрепляется на фоне увеличенного бегства от рисков и роста доходности казначейских облигаций США.
Президент Федерального резервного банка Атланты Рафаэль Бостик заявил в среду поздно вечером, что ФРС должна сохранить текущие процентные ставки, чтобы продолжать оказывать понижательное давление на инфляцию, согласно Bloomberg. Бостик отметил необходимость получения дополнительных данных, чтобы определить, было ли инфляционное повышение в январе временным или началом тренда. Он подчеркнул, что политика ФРС остается ограничительной и должна оставаться такой.
Индекс доллара США (DXY), который измеряет доллар США по отношению к шести основным валютам, поднялся вблизи 106,50, при этом доходность 2-летних и 10-летних казначейских облигаций США составила 4,08% и 4,27% соответственно на момент написания статьи.
Государственный секретарь США Ховард Лутник объявил в среду поздно вечером, что 3 апреля будет служить базовой датой для данных о взаимных тарифах. Он также заявил, что китайские автомобили не будут допущены в США, указав на Китай как на основную проблему. Отдельно министр финансов США Скотт Бессент подтвердил свою приверженность работе с Конгрессом для того, чтобы сделать налоговые льготы президента Трампа постоянными.
Член Комитета по монетарной политике Банка Англии (BoE) Свати Дхингра прокомментировала в среду, что более высокие тарифы в США могут укрепить доллар США в краткосрочной перспективе, что приведет к некоторым эффектам повышения цен в Великобритании. Однако она отметила, что общий инфляционный эффект в Великобритании, вероятно, будет компенсирован снижением глобального ценового давления, вызванного этими тарифами.
В таблице ниже показано процентное изменение курса Британский фунт стерлингов (GBP) по отношению к перечисленным основным валютам за сегодня. Курс Британский фунт стерлингов был самым слабым против Австралийский доллар.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | 0.14% | 0.09% | 0.13% | 0.07% | -0.01% | 0.09% | 0.24% | |
| EUR | -0.14% | -0.04% | -0.02% | -0.07% | -0.15% | -0.05% | 0.10% | |
| GBP | -0.09% | 0.04% | 0.06% | -0.03% | -0.10% | -0.00% | 0.15% | |
| JPY | -0.13% | 0.02% | -0.06% | -0.10% | -0.16% | -0.10% | 0.09% | |
| CAD | -0.07% | 0.07% | 0.03% | 0.10% | -0.07% | 0.03% | 0.18% | |
| AUD | 0.00% | 0.15% | 0.10% | 0.16% | 0.07% | 0.10% | 0.26% | |
| NZD | -0.09% | 0.05% | 0.00% | 0.10% | -0.03% | -0.10% | 0.15% | |
| CHF | -0.24% | -0.10% | -0.15% | -0.09% | -0.18% | -0.26% | -0.15% |
Тепловая карта показывает процентные изменения курсов основных валют по отношению друг к другу. Базовая валюта выбирается из левой колонки, а валюта котировки - из верхней строки. Например, если выбрать Британский фунт стерлингов из левой колонки и двигаться вдоль горизонтальной линии к Доллар США, то процентное изменение, отображаемое в поле, будет представлять GBP (базовая валюта)/USD (валюта котировки).
Фунт стерлингов (GBP) - старейшая валюта в мире (886 год нашей эры) и официальная валюта Соединенного Королевства. По данным на 2022 год, это четвертая по объему торговли иностранная валюта (FX) в мире, на ее долю приходится 12% всех транзакций, в среднем 630 млрд долларов в день. Его ключевыми торговыми парами являются GBP/USD, или "Кабель" (Cable), на долю которой приходится 11% валютного рынка, GBP/JPY, или "Дракон", как его называют трейдеры (3%), и EUR/GBP (2%). За эмиссию фунта отвечает Банк Англии.
Единственным наиболее важным фактором, влияющим на стоимость фунта стерлингов, является денежно-кредитная политика, проводимая Банком Англии. Банк Англии основывает свои решения на том, достиг ли он своей основной цели “ценовой стабильности” – устойчивого уровня инфляции в районе 2%. Основным инструментом для достижения этой цели является корректировка процентных ставок. Когда инфляция становится слишком высокой, Банк Англии пытается обуздать ее, повышая процентные ставки, что удорожает доступ к кредитам для населения и предприятий. В целом, это позитивно для фунта стерлингов, поскольку более высокие процентные ставки делают Великобританию более привлекательным местом для размещения своих денег мировыми инвесторами. Когда инфляция падает слишком низко, это является признаком замедления экономического роста. В этом сценарии Банк Англии рассмотрит возможность снижения процентных ставок для удешевления кредитов, чтобы предприятия занимали больше средств для инвестирования в проекты, способствующие росту.
Выходящие данные отражают состояние экономики и могут повлиять на стоимость фунта стерлингов. Такие показатели, как ВВП, индекс PMI для производственной сферы и сферы услуг, а также уровень занятости, могут повлиять на курс фунта. Сильная экономика благоприятно сказывается на стерлинге. Она не только привлекает больше иностранных инвестиций, но и может побудить Банк Англии повысить процентные ставки, что напрямую укрепит фунт. В противном случае, если экономические данные будут слабыми, фунт стерлингов, скорее всего, упадет.
Еще одним важным релизом для фунта стерлингов является торговый баланс. Этот показатель измеряет разницу между тем, что страна зарабатывает на своем экспорте, и тем, что она тратит на импорт за определенный период. Если страна производит востребованные экспортные товары, ее валюта выигрывает исключительно за счет дополнительного спроса со стороны иностранных покупателей, стремящихся приобрести эти товары. Поэтому положительный чистый торговый баланс укрепляет валюту, и наоборот.
|
|
Прогноз по серебру: XAG/USD выглядит уязвимой ниже $32,00; 100-дневная скользящая средняя держит ключевую позицию |
Серебро (XAG/USD) не может воспользоваться скромными gains предыдущего дня и колеблется в узком торговом диапазоне ниже круглого уровня $32,00 во время азиатской сессии в четверг. Белый металл, тем временем, удерживается выше ключевой поддержки 100-дневной простой скользящей средней (SMA), которая в настоящее время находится в районе $31,30-$31,25, или двухнедельного минимума, достигнутого во вторник.
С технической точки зрения, недавние повторяющиеся неудачи найти закрепление выше отметки $33,00 и последующее падение благоприятствуют медвежьим трейдерам. Более того, осцилляторы на дневном графике только начали набирать негативный импульс и поддерживают перспективы продолжения недельного нисходящего тренда. XAG/USD может затем ослабнуть еще ниже круглого уровня $31,00, нацеливаясь на тестирование следующей значимой поддержки в районе $30,25.
Нисходящая траектория может продолжиться дальше к психологической отметке $30,00. Убедительный прорыв ниже последней будет свидетельствовать о том, что XAG/USD достиг максимума в краткосрочной перспективе и проложит путь для дальнейшего снижения к горизонтальной зоне $29,55-$29,50 на пути к круглому уровню $29,00 и минимальному значению 2024 года в декабре, около $28,80-$28,75.
С другой стороны, любое позитивное движение выше отметки $32,00, вероятно, столкнется с некоторым сопротивлением в районе $32,40-$32,45. Некоторые последующие покупки должны позволить XAG/USD сделать новую попытку завоевать круглую отметку $33,00. Устойчивое укрепление выше последней может поднять товар к месячному максимуму, около $33,40, достигнутому 14 февраля, и нацелиться на восстановление отметки $34,00.
Серебро - драгоценный металл, пользующийся большим спросом среди инвесторов. Исторически оно использовалось в качестве средства сохранения стоимости и средства обмена. Несмотря на меньшую популярность, чем золото, трейдеры могут обращаться к серебру для диверсификации своего инвестиционного портфеля из-за его внутренней ценности или в качестве потенциального хеджирования в периоды высокой инфляции. Инвесторы могут покупать физическое серебро в монетах или слитках или торговать им через такие инструменты, как биржевые фонды, которые отслеживают его цену на международных рынках.
Цены на серебро могут меняться под влиянием самых разных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут привести к росту цен на серебро из-за его статуса «безопасного убежища», хотя и в меньшей степени, чем на золото. Будучи недоходным активом, серебро имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок. Его движение также зависит от поведения доллара США (USD), так как цена актива определяется в долларах (XAG/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на серебро, в то время как ослабление доллара, скорее всего, приведет к росту цен. На цены могут влиять и другие факторы, такие как инвестиционный спрос, доступное предложение - серебро гораздо более распространено, чем золото, - и темпы переработки.
Серебро широко используется в промышленности, особенно в таких отраслях, как электроника и солнечная энергетика, поскольку оно обладает высокой электропроводностью - более высокой, чем у меди и золота. Резкий рост спроса может привести к увеличению цен, в то время как его падение, как правило, приводит к их снижению. Динамика в экономике США, Китая и Индии также может способствовать колебаниям цен: в США и особенно в Китае крупные промышленные отрасли используют серебро в различных процессах; в Индии спрос потребителей на драгоценный металл для ювелирных изделий также играет ключевую роль в формировании цен.
Цены на серебро обычно следуют за движением цен на золото. Когда цены на золото растут, серебро, как правило, следует его примеру, поскольку они имеют одинаковый статус безопасных активов. Соотношение цены золота и серебра, которое показывает, сколько унций серебра необходимо для того, чтобы сравняться со стоимостью одной унции золота, может помочь определить относительную стоимость обоих металлов. Некоторые инвесторы могут считать высокий коэффициент показателем того, что серебро недооценено, а золото переоценено. Напротив, низкое соотношение может свидетельствовать о том, что золото недооценено по отношению к серебру.
|
|
USD/INR находится на уровне перед данными по ВВП США |
Индийская рупия (INR) остается стабильной в четверг. Местная валюта остается под давлением из-за спроса на доллар США (USD) в конце месяца со стороны импортеров. Кроме того, отток капитала на фоне неопределенности по поводу торговых тарифов США способствует падению INR. Тем не менее, вероятная интервенция на валютном рынке со стороны Резервного банка Индии (РБИ) может помочь ограничить обесценение индийской рупии.
Смотрим вперед, трейдеры будут следить за оценкой валового внутреннего продукта (ВВП) США за четвертый квартал (Q4), а также за еженедельными первичными заявками на пособие по безработице, которые ожидаются позже в четверг. Выступления представителей ФРС будут в центре внимания, так как они могут дать некоторые подсказки о пути процентной ставки в Соединенных Штатах. Представители Федеральной резервной системы (ФРС) Мишель Боуман, Бет Хаммак и Патрик Харкер запланировали выступления.
Индийская рупия торгуется во флэте в течение дня. USD/INR сохраняет конструктивный взгляд на дневном графике, характеризующийся тем, что цена удерживается выше ключевой 100-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA). Восходящий импульс подтверждается 14-дневным индексом относительной силы (RSI), который находится выше средней линии около 59,50, что указывает на благоприятные перспективы дальнейшего роста.
В бычьем сценарии первой целью для роста является 87,25, максимум от 25 февраля. Расширенные gains выше этого уровня могут подтолкнуть цену к историческому максимуму около 88,00. Следующее препятствие наблюдается на уровне 88,50.
С другой стороны, минимум от 21 февраля на уровне 86,48 служит начальным уровнем поддержки для пары. Далее, следующий уровень поддержки находится на 86,14, минимуме от 27 января, за которым следует 85,65, минимум от 7 января.
Индийская рупия (INR) является одной из наиболее чувствительных к внешним факторам валют . Цена на сырую нефть (страна сильно зависит от импорта нефти), курс доллара США (большая часть торговли ведется в долларах США) и уровень иностранных инвестиций – все это оказывает влияние. Прямые интервенции Резервного банка Индии на валютных рынках для поддержания стабильного обменного курса, а также уровень процентных ставок, устанавливаемых ЦБ, также являются основными факторами, влияющими на курс рупии.
Резервный банк Индии (RBI) активно вмешивается в валютные рынки для поддержания стабильного обменного курса и содействия торговле. Кроме того, RBI пытается поддерживать уровень инфляции на уровне 4% путем корректировки процентных ставок. Более высокие процентные ставки обычно укрепляют рупию. Это связано с ее ролью в "carry trade", при которой инвесторы берут кредиты в странах с более низкими процентными ставками, чтобы разместить свои деньги в странах, предлагающих относительно более высокие процентные ставки, и получить прибыль от разницы.
Макроэкономические факторы, влияющие на стоимость рупии, включают инфляцию, процентные ставки, темпы экономического роста (ВВП), торговый баланс и приток иностранных инвестиций. Более высокие темпы роста экономики могут привести к увеличению притока иностранных инвестиций, что повысит спрос на рупию. Сокращение дефицита торгового баланса в конечном итоге приведет к укреплению рупии. Более высокие процентные ставки, особенно реальные (процентные ставки за вычетом инфляции), также положительно влияют на курс рупии. Повышение интереса к риску может привести к увеличению притока прямых и непрямых иностранных инвестиций (FDI и FII), что также благоприятно скажется на курсе рупии.
Более высокая инфляция, особенно если она сравнительно выше, чем в других странах, как правило, негативна для валюты, поскольку свидетельствует о девальвации из-за избыточного предложения. Инфляция также увеличивает стоимость экспорта, что приводит к продаже большего количества рупий для покупки иностранного импорта, что является негативным фактором для рупии. В то же время более высокая инфляция обычно приводит к тому, что Резервный банк Индии (РБИ) повышает процентные ставки, и это может быть положительным фактором для рупии, поскольку повышается спрос со стороны международных инвесторов. При снижении инфляции наблюдается обратный эффект.
|
|
WTI держится в районе $68,50 рядом с двухмесячными минимумами на фоне перспектив увеличения предложения |
Цена нефти марки West Texas Intermediate (WTI) остается близкой к двухмесячному минимуму на уровне 68,29 доллара, зафиксированному 26 февраля, торгуясь около 68,70 доллара за баррель в ходе азиатских торгов в четверг. Цены на сырую нефть продолжают испытывать давление из-за ожиданий увеличения предложения и медвежьего прогноза спроса.
Возможность мирного соглашения между Россией и Украиной также оказывает давление на цены, поскольку потенциальное смягчение санкций против России может привести к увеличению мирового предложения нефти. Кроме того, опасения по поводу экономического роста добавили препятствий, так как существует страх, что тарифы, введенные президентом США Дональдом Трампом против Китая и других торговых партнеров, могут ослабить спрос.
В связанном развитии событий, как сообщается, Соединенные Штаты (США) и Украина согласовали условия проекта сделки по минералам, что имеет решающее значение для усилий Киева по обеспечению поддержки Вашингтона. Согласно источникам, на которые ссылается Reuters во вторник, президент Дональд Трамп стремится быстро положить конец конфликту с Россией.
В среду президент Трамп объявил о планах аннулировать лицензию на добычу нефти компании Chevron Corp. в Венесуэле. Вице-президент Венесуэлы Дельси Родригес раскритиковала это решение, назвав его «разрушительным и необъяснимым», как сообщает Reuters.
В Ираке региональное правительство Курдистана достигло соглашения с федеральным министерством нефти о возобновлении экспорта курдской нефти на основе доступных объемов. Однако перезапуск зависит от одобрения Турции. Трубопровод был закрыт с марта 2023 года после решения Международной торговой палаты (ICC), обязывающего Турцию выплатить Багдаду 1,5 миллиарда долларов в качестве компенсации за несанкционированные экспортные операции в период с 2014 по 2018 годы.
Нефть марки WTI - это разновидность сырой нефти, продаваемая на международных рынках. WTI расшифровывается как West Texas Intermediate, один из трех основных сортов, включая Brent и дубайскую нефть. WTI также называют “легкой” и “сладкой” из-за ее относительно низкой плотности и содержания серы соответственно. Эта нефть считается высококачественной и легко перерабатываемой. Она добывается в Соединенных Штатах и поставляется через хаб в Кушинге, который считается “Перекрестком мировых нефтепроводов”. Она является эталоном для рынка нефти, и цена на WTI часто упоминается в средствах массовой информации.
Как и в случае с другими активами, спрос и предложение являются ключевыми факторами, определяющими цену на нефть марки WTI. Таким образом, глобальный экономический рост может способствовать увеличению спроса и, наоборот, ослабление глобального роста способствует снижению спроса. Политическая нестабильность, войны и санкции могут нарушить предложение и повлиять на цены. Решения ОПЕК, группы крупнейших нефтедобывающих стран, являются еще одним ключевым фактором, определяющим цены. Курс доллара США влияет на цену сырой нефти марки WTI, поскольку торговля нефтью в основном ведется в долларах США, поэтому ослабление доллара США может сделать нефть более доступной, и наоборот.
Еженедельные отчеты о запасах нефти, публикуемые Американским институтом нефти (API) и Агентством энергетической информации (EIA), влияют на цену нефти марки WTI. Изменения в запасах отражают колебания спроса и предложения. Если данные свидетельствуют о снижении запасов, это может указывать на увеличение спроса, что приведет к росту цен на нефть. Рост запасов может свидетельствовать об увеличении предложения, что ведет к снижению цен. Отчет API публикуется каждый вторник, а отчет EIA - на следующий день. Их результаты обычно схожи и в 75% случаев находятся в пределах 1% друг от друга. Данные EIA считаются более надежными, поскольку это правительственное агентство.
ОПЕК (Организация стран-экспортеров нефти) - это группа из 12 стран-производителей нефти, которые проводят заседания два раза в год и совместно определяют квоты на добычу для стран-участниц. Их решения часто влияют на цены на нефть марки WTI. Когда ОПЕК решает снизить квоты, это может привести к сокращению предложения, что приведет к росту цен на нефть. Когда ОПЕК увеличивает добычу, это имеет обратный эффект. ОПЕК+ - это расширенная группа, включающая десять дополнительных членов, не входящих в ОПЕК, наиболее заметным из которых является Россия.
|
|
Японская иена ослабевает на фоне снижающихся доходностей JGB; USD/JPY приближается к уровню 149,50 |
Японская иена (JPY) снижается по отношению к американскому доллару во время азиатской сессии в четверг, хотя остается близкой к самому высокому уровню с октября 2024 года, достигнутому ранее на этой неделе. Комментарии главы Банка Японии (BoJ) Кадзуо Уэды на прошлой неделе о потенциальном увеличении регулярных покупок облигаций привели к дальнейшему снижению доходности японских государственных облигаций (JGB). Кроме того, опасения по поводу тарифных планов президента США Дональда Трампа и позитивный риск-аппетит оказались ключевыми факторами, подрывающими курс иены.
Тем не менее, любое значительное обесценение иены по-прежнему кажется неуловимым на фоне растущего принятия рынком того, что Банк Японии продолжит повышать процентные ставки в этом году на фоне расширяющейся инфляции в Японии. В отличие от этого, ожидания, что охлаждение экономики США даст Федеральной резервной системе (ФРС) больше импульса для снижения процентных ставок, удерживают быков по доллару США (USD) на обочине и ограничивают пару USD/JPY. Трейдеры также, похоже, не спешат перед выходом индекса цен на личные потребления (PCE) в США в пятницу.
С технической точки зрения, пара USD/JPY колебалась в знакомом диапазоне с начала этой недели. Это происходит на фоне недавнего падения от максимума года, достигнутого в январе, и все еще может быть охарактеризовано как медвежья консолидация. Более того, осцилляторы на дневном графике находятся глубоко в отрицательной зоне и все еще далеки от перепроданного состояния, что указывает на то, что путь наименьшего сопротивления для спотовых цен остается вниз.
Таким образом, любое дальнейшее движение вверх может рассматриваться как возможность для продажи в районе 149,75-149,80 и оставаться под давлением около психологической отметки 150,00. Устойчивое укрепление выше этой отметки, однако, может спровоцировать ралли на покрытии коротких позиций и поднять пару USD/JPY дальше к горизонтальному уровню поддержки 150,90-151,00, который теперь стал сильным барьером.
С другой стороны, круглый уровень 149,00 теперь, похоже, защищает непосредственное снижение перед уровнем 148,60, или многомесячным минимумом. Последующие продажи будут рассматриваться как новый триггер для медвежьих трейдеров и опустят пару USD/JPY к отметке 148,00 на пути к следующей значимой поддержке в районе 147,35-147,30 и круглому уровню 147,00.
Японская иена (JPY) является одной из наиболее торгуемых валют в мире. Ее стоимость в целом определяется показателями японской экономики, но более конкретно - политикой Банка Японии, разницей в доходности японских и американских облигаций, отношением трейдеров к риску и другими факторами.
Одной из задач Банка Японии является валютный контроль, поэтому его действия имеют ключевое значение для иены. Иногда Банк Японии напрямую вмешивается в валютные рынки, как правило, для снижения стоимости иены, хотя часто он воздерживается от этого из-за политических опасений своих основных торговых партнеров. Сверхмягкая денежно-кредитная политика Банка Японии в период с 2013 по 2024 год привела к снижению курса иены по отношению к основным конкурентам из-за растущих расхождений в политике Банка Японии и других центральных банков. В последнее время постепенное сворачивание этой сверхмягкой политики оказало иене некоторую поддержку.
Приверженность Банка Японии ультрамягкой денежно-кредитной политике привела к увеличению расхождений с другими центральными банками, особенно с Федеральной резервной системой США. Это способствовало расширению спреда доходности между 10-летними облигациями США и Японии, что благоприятствует росту курса доллара США по отношению к японской иене. Решение Банка Японии в 2024 году постепенно отказаться от сверхмягкой политики в сочетании со снижением процентных ставок в других крупных центральных банках приводит к сокращению этой разницы.
Японская иена часто рассматривается как безопасная гавань. Это означает, что в периоды рыночного стресса инвесторы с большей вероятностью будут вкладывать деньги в японскую валюту из-за ее предполагаемой надежности и стабильности. В неспокойные времена стоимость иены, скорее всего, будет расти по отношению к другим валютам, которые считаются более рискованными для инвестиций.
|
|
Сырьевой рынок, Daily history за 26 февраля 2025 г. |
| Сырье | Цена закрытия | Изменение, % |
|---|---|---|
| Серебро | 31.85 | 0.25 |
| Золото | 2916.24 | 0.01 |
| Палладий | 926.59 | -0.44 |
|
|
Государственный секретарь торговли США Говард Лутник: 2 апреля - базовые данные о взаимных тарифах |
Государственный секретарь США по торговле Ховард Лутник заявил в среду поздно вечером, что 3 апреля является базовой датой для взаимных тарифных данных. Лутник также отметил, что не позволит китайским автомобилям попасть в США, так как Китай является его главной заботой.
Отдельно министр финансов США Скотт Бессент отметил, что он привержен работе с Конгрессом для того, чтобы налоговые льготы президента США Дональда Трампа стали постоянными.
На момент написания статьи индекс доллара США (DXY) торгуется с повышением на 0,08% внутри дня и составляет 106,59.
Хотя тарифы и налоги оба генерируют доходы для правительства для финансирования общественных благ и услуг, у них есть несколько отличий. Тарифы оплачиваются заранее в порту ввоза, в то время как налоги уплачиваются в момент покупки. Налоги налагаются на отдельных налогоплательщиков и предприятия, в то время как тарифы оплачиваются импортерами.
Среди экономистов существует два мнения относительно использования тарифов. В то время как одни утверждают, что тарифы необходимы для защиты отечественных отраслей и устранения торговых дисбалансов, другие рассматривают их как вредный инструмент, который может потенциально привести к росту цен в долгосрочной перспективе и вызвать разрушительную торговую войну, стимулируя ответные тарифы.
В преддверии президентских выборов в ноябре 2024 года Дональд Трамп ясно дал понять, что намерен использовать тарифы для поддержки экономики США и американских производителей. В 2024 году Мексика, Китай и Канада составили 42% от общего объема импорта США. В этот период Мексика выделялась как крупнейший экспортер ($466,6 млрд), согласно данным Бюро переписи населения США. Таким образом, Трамп хочет сосредоточиться на этих трех странах при введении тарифов. Он также планирует использовать доход, полученный от тарифов, для снижения подоходных налогов.
|
|
Хаузер, РБА: напряженность на рынке труда Австралии является вызовом для инфляции |
Заместитель главы Резервного банка Австралии (РБА) Эндрю Хаузер прокомментировал перспективы инфляции и занятости в своем выступлении ранее в четверг на азиатской сессии.
Ожидайте дальнейших позитивных новостей по инфляции.
Подчеркивает необходимость сначала увидеть эти хорошие новости.
Напряженность на рынке труда Австралии является вызовом для инфляции.
|
|
Хаузер, РБА: напряженность на рынке труда Австралии является вызовом для инфляции |
Заместитель главы Резервного банка Австралии (РБА) Эндрю Хаузер прокомментировал перспективы инфляции и занятости в своем выступлении ранее в четверг на азиатской сессии.
Ожидайте дальнейших позитивных новостей по инфляции.
Подчеркивает необходимость сначала увидеть эти хорошие новости.
Напряженность на рынке труда Австралии является вызовом для инфляции.
|
|
Австралийский доллар укрепляется, несмотря на разочаровывающие данные по частным капиталовложениям за четвертый квартал |
Австралийский доллар (AUD) сохраняет рост по отношению к доллару США (USD) в среду. Пара AUD/USD укрепляется, несмотря на публикацию разочаровывающих данных по частным капитальным вложениям в Австралии, которые неожиданно сократились на 0,2% по сравнению с предыдущим кварталом в 4 квартале 2024 года, не оправдав рыночные ожидания роста на 0,8% и после пересмотренного вверх роста на 1,6% в предыдущем квартале.
Заместитель управляющего Резервного банка Австралии (РБА) Эндрю Хаузер заявил, что ожидает более позитивных новостей по инфляции, но подчеркнул важность сначала увидеть, как этот прогресс реализуется. Он отметил, что напряженность на рынке труда в Австралии остается проблемой для контроля инфляции.
AUD также столкнулся с трудностями в среду после выхода месячного индекса потребительских цен (CPI) Австралии, который вырос на 2,5% в годовом исчислении в январе, по сравнению с увеличением на 2,5% в декабре. Прогноз рынка составлял 2,6% роста за отчетный период.
Пара AUD/USD сталкивается с трудностями из-за растущих рисков, так как президент США Дональд Трамп заявил в понедельник, что широкие тарифы США на импорт из Канады и Мексики «будут реализованы», когда истечет месячная задержка их внедрения на следующей неделе. Более того, администрация Трампа нацелена на ужесточение контроля за экспортом чипов в Китай, близкого торгового партнера Австралии.
Тем не менее, снижение пары AUD/USD может быть ограничено, так как Народный банк Китая (НБК) в вторник ввел CNY300 миллиардов через однолетние среднесрочные кредиты (MLF), сохранив ставку на уровне 2%. Кроме того, НБК ввел CNY318,5 миллиардов через семидневные обратные репо по ставке 1,50%, что соответствует предыдущей ставке.
Пара AUD/USD колеблется около 0,6300 в четверг. Анализ дневного графика показывает, что пара остается ниже девяти- и 14-дневных экспоненциальных скользящих средних (EMA), что сигнализирует о слабом краткосрочном ценовом импульсе. Более того, 14-дневный индекс относительной силы (RSI) остается ниже 50, что подтверждает преобладающий медвежий прогноз.
Пара AUD/USD тестирует непосредственную поддержку на психологическом уровне 0,6300. Прорыв ниже этого порога может подтолкнуть пару к области 0,6087, ее минимальному уровню с апреля 2020 года, зафиксированному 3 февраля.
С точки зрения роста, пара AUD/USD может столкнуться с непосредственным сопротивлением на уровне 14-дневной EMA 0,6323, за которым следует девятидневная EMA на уровне 0,6329. Решительный прорыв выше этих уровней может укрепить краткосрочный ценовой импульс, открывая путь для пары к тестированию двухмесячного максимума 0,6408, достигнутого 21 февраля.
В таблице ниже показано процентное изменение курса Австралийский доллар (AUD) по отношению к перечисленным основным валютам за сегодня. Курс Австралийский доллар был самым сильным в паре с Швейцарский франк.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | 0.05% | 0.04% | 0.07% | 0.00% | -0.15% | -0.06% | 0.10% | |
| EUR | -0.05% | -0.00% | 0.03% | -0.04% | -0.19% | -0.10% | 0.05% | |
| GBP | -0.04% | 0.00% | 0.06% | -0.04% | -0.19% | -0.10% | 0.05% | |
| JPY | -0.07% | -0.03% | -0.06% | -0.09% | -0.24% | -0.18% | 0.00% | |
| CAD | -0.00% | 0.04% | 0.04% | 0.09% | -0.14% | -0.06% | 0.09% | |
| AUD | 0.15% | 0.19% | 0.19% | 0.24% | 0.14% | 0.09% | 0.24% | |
| NZD | 0.06% | 0.10% | 0.10% | 0.18% | 0.06% | -0.09% | 0.16% | |
| CHF | -0.10% | -0.05% | -0.05% | -0.00% | -0.09% | -0.24% | -0.16% |
Тепловая карта показывает процентные изменения курсов основных валют по отношению друг к другу. Базовая валюта выбирается из левой колонки, а валюта котировки - из верхней строки. Например, если выбрать Австралийский доллар из левой колонки и двигаться вдоль горизонтальной линии к Доллар США, то процентное изменение, отображаемое в поле, будет представлять AUD (базовая валюта)/USD (валюта котировки).
Отчёт по производственным расходам в частном секторе, публикуемый Австралийским бюро статистики, показывает размер текущих и ожидаемых в будущем производственных расходов частного сектора. Он считается индикатором инфляционного давления. Высокое значение показателя является позитивным (или бычьим) фактором для AUD, а низкое – негативным (или медвежьим).
Узнать большеПоследние данные: чт февр. 27, 2025 00:30
Частота: Ежеквартально
Фактическое значение: -0.2%
Консенсус-прогноз: 0.8%
Предыдущее значение: 1.1%
Источник: Australian Bureau of Statistics
|
|
Австралийский доллар укрепляется, несмотря на разочаровывающие данные по частным капиталовложениям за четвертый квартал |
Австралийский доллар (AUD) сохраняет рост по отношению к доллару США (USD) в среду. Пара AUD/USD укрепляется, несмотря на публикацию разочаровывающих данных по частным капитальным вложениям в Австралии, которые неожиданно сократились на 0,2% по сравнению с предыдущим кварталом в 4 квартале 2024 года, не оправдав рыночные ожидания роста на 0,8% и после пересмотренного вверх роста на 1,6% в предыдущем квартале.
Заместитель управляющего Резервного банка Австралии (РБА) Эндрю Хаузер заявил, что ожидает более позитивных новостей по инфляции, но подчеркнул важность сначала увидеть, как этот прогресс реализуется. Он отметил, что напряженность на рынке труда в Австралии остается проблемой для контроля инфляции.
AUD также столкнулся с трудностями в среду после выхода месячного индекса потребительских цен (CPI) Австралии, который вырос на 2,5% в годовом исчислении в январе, по сравнению с увеличением на 2,5% в декабре. Прогноз рынка составлял 2,6% роста за отчетный период.
Пара AUD/USD сталкивается с трудностями из-за растущих рисков, так как президент США Дональд Трамп заявил в понедельник, что широкие тарифы США на импорт из Канады и Мексики «будут реализованы», когда истечет месячная задержка их внедрения на следующей неделе. Более того, администрация Трампа нацелена на ужесточение контроля за экспортом чипов в Китай, близкого торгового партнера Австралии.
Тем не менее, снижение пары AUD/USD может быть ограничено, так как Народный банк Китая (НБК) в вторник ввел CNY300 миллиардов через однолетние среднесрочные кредиты (MLF), сохранив ставку на уровне 2%. Кроме того, НБК ввел CNY318,5 миллиардов через семидневные обратные репо по ставке 1,50%, что соответствует предыдущей ставке.
Пара AUD/USD колеблется около 0,6300 в четверг. Анализ дневного графика показывает, что пара остается ниже девяти- и 14-дневных экспоненциальных скользящих средних (EMA), что сигнализирует о слабом краткосрочном ценовом импульсе. Более того, 14-дневный индекс относительной силы (RSI) остается ниже 50, что подтверждает преобладающий медвежий прогноз.
Пара AUD/USD тестирует непосредственную поддержку на психологическом уровне 0,6300. Прорыв ниже этого порога может подтолкнуть пару к области 0,6087, ее минимальному уровню с апреля 2020 года, зафиксированному 3 февраля.
С точки зрения роста, пара AUD/USD может столкнуться с непосредственным сопротивлением на уровне 14-дневной EMA 0,6323, за которым следует девятидневная EMA на уровне 0,6329. Решительный прорыв выше этих уровней может укрепить краткосрочный ценовой импульс, открывая путь для пары к тестированию двухмесячного максимума 0,6408, достигнутого 21 февраля.
В таблице ниже показано процентное изменение курса Австралийский доллар (AUD) по отношению к перечисленным основным валютам за сегодня. Курс Австралийский доллар был самым сильным в паре с Швейцарский франк.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | 0.05% | 0.04% | 0.07% | 0.00% | -0.15% | -0.06% | 0.10% | |
| EUR | -0.05% | -0.00% | 0.03% | -0.04% | -0.19% | -0.10% | 0.05% | |
| GBP | -0.04% | 0.00% | 0.06% | -0.04% | -0.19% | -0.10% | 0.05% | |
| JPY | -0.07% | -0.03% | -0.06% | -0.09% | -0.24% | -0.18% | 0.00% | |
| CAD | -0.00% | 0.04% | 0.04% | 0.09% | -0.14% | -0.06% | 0.09% | |
| AUD | 0.15% | 0.19% | 0.19% | 0.24% | 0.14% | 0.09% | 0.24% | |
| NZD | 0.06% | 0.10% | 0.10% | 0.18% | 0.06% | -0.09% | 0.16% | |
| CHF | -0.10% | -0.05% | -0.05% | -0.00% | -0.09% | -0.24% | -0.16% |
Тепловая карта показывает процентные изменения курсов основных валют по отношению друг к другу. Базовая валюта выбирается из левой колонки, а валюта котировки - из верхней строки. Например, если выбрать Австралийский доллар из левой колонки и двигаться вдоль горизонтальной линии к Доллар США, то процентное изменение, отображаемое в поле, будет представлять AUD (базовая валюта)/USD (валюта котировки).
Отчёт по производственным расходам в частном секторе, публикуемый Австралийским бюро статистики, показывает размер текущих и ожидаемых в будущем производственных расходов частного сектора. Он считается индикатором инфляционного давления. Высокое значение показателя является позитивным (или бычьим) фактором для AUD, а низкое – негативным (или медвежьим).
Узнать большеПоследние данные: чт февр. 27, 2025 00:30
Частота: Ежеквартально
Фактическое значение: -0.2%
Консенсус-прогноз: 0.8%
Предыдущее значение: 1.1%
Источник: Australian Bureau of Statistics
|
|
NZD/USD остается в обороне ниже 0,5700, так как трейдеры ожидают публикации ВВП США |
Пара NZD/USD остается в обороне около 0,5695 во время ранней азиатской сессии в четверг. Неопределенность по тарифам со стороны президента США Дональда Трампа давит на новозеландский доллар (NZD). Инвесторы готовятся к предварительному чтению валового внутреннего продукта (ВВП) за четвертый квартал (Q4), которое будет опубликовано позже в четверг.
Трамп уже повысил тарифы на китайские товары и угрожает ввести масштабные торговые меры, включая 25% пограничный налог на товары из Канады и Мексики, а также новые "взаимные" тарифы для каждой страны. Трамп также распорядился о расследовании импорта меди, что может привести к потенциальным тарифам на этот металл. Любые признаки возобновления угроз тарифов со стороны США могут потянуть киви как китайское прокси вниз, поскольку Китай является основным торговым партнером Новой Зеландии.
Кроме того, ожидание дальнейших снижений ставок со стороны Резервного банка Новой Зеландии (РБНЗ) может способствовать снижению NZD. "Наш базовый сценарий предполагает, что РБНЗ снизит ставку на 25 базисных пунктов на каждом из следующих двух заседаний в апреле и мае", - сказал главный экономист ASB Ник Таффли.
С другой стороны, ослабление доллара США (USD) из-за замедления более мягких экономических данных из США может помочь ограничить потери пары. Потребительское доверие в США упало наибольшее с августа 2021 года, снизившись до 98,3 в феврале по сравнению с 105,3 ранее, согласно данным Conference Board. Трейдеры будут ожидать дополнительных сигналов от выступлений представителей ФРС позже в четверг. Мишель Боуман, Бет Хаммак и Патрик Харкер из Федеральной резервной системы (ФРС) должны выступить. Эти замечания могут дать некоторые подсказки о пути процентных ставок в США в этом году.
Новозеландский доллар (NZD), также известный как киви, является популярной валютой среди инвесторов. Его стоимость в целом определяется состоянием экономики Новой Зеландии и политикой центрального банка страны. Тем не менее, есть некоторые уникальные особенности, которые также могут повлиять на новозеландский доллар. Показатели китайской экономики, как правило, влияют на новозеландский доллар, поскольку Китай является крупнейшим торговым партнером Новой Зеландии. Плохие новости для китайской экономики, вероятно, означают сокращение экспорта из Новой Зеландии в эту страну, что негативно скажется на экономике и, следовательно, на ее валюте. Еще одним фактором, влияющим на новозеландский доллар, являются цены на молочные продукты, поскольку молочная продукция является основным экспортным товаром Новой Зеландии. Высокие цены на молочные продукты повышают доходы от экспорта, что положительно сказывается на экономике и, следовательно, на новозеландском долларе.
Резервный банк Новой Зеландии (РБНЗ) стремится достичь и поддерживать уровень инфляции в диапазоне от 1% до 3% в среднесрочной перспективе, уделяя особое внимание тому, чтобы он оставался на уровне около 2% в среднем. С этой целью банк устанавливает соответствующий уровень процентных ставок. Когда инфляция будет слишком высокой, РБНЗ повысит процентные ставки, чтобы охладить экономику, но этот шаг также приведет к росту доходности облигаций, что повысит привлекательность инвестиций в страну для инвесторов и, следовательно, укрепит новозеландский доллар. Напротив, более низкие процентные ставки, как правило, ослабляют новозеландский доллар. Так называемая разница в процентных ставках, или то, как ставки в Новой Зеландии сравниваются или, как ожидается, будут сравниваться с теми, которые установлены Федеральной резервной системой США, также может сыграть ключевую роль в движении пары NZD/USD.
Выход макроэкономических данных в Новой Зеландии является ключевым фактором для оценки состояния экономики и может повлиять на динамику курса новозеландского доллара (NZD). Сильная экономика, основанная на высоких темпах экономического роста, низком уровне безработицы и высоком уровне доверия, благоприятна для NZD. Высокий экономический рост привлекает иностранные инвестиции и может побудить Резервный банк Новой Зеландии повысить процентные ставки, если эта экономическая сила будет сопровождаться высокой инфляцией. И наоборот, если экономические данные будут слабыми, NZD, скорее всего, обесценится.
Новозеландский доллар (NZD) имеет тенденцию к укреплению в периоды повышения интереса к риску, когда инвесторы считают, что широкие рыночные риски низки, а перспективы экономики позитивны. Это, как правило, приводит к более благоприятным прогнозам в отношении сырьевых товаров и так называемых «сырьевых валют», таких как киви. И наоборот, NZD имеет тенденцию к ослаблению в периоды рыночных потрясений или экономической неопределенности, поскольку инвесторы склонны продавать высокорискованные активы и бежать в более стабильные "тихие гавани".
|
|
