На фоне снижения госрасходов ВВП Швейцарии увеличился незначительно в I квартале текущего года. Вместе с тем отмечен более стабильный рост потребительских расходов, инвестиций и экспорта. Это говорит о том, что частный сектор Швейцарии смог преодолеть последствия укрепления национальной валюты.
За отчетный период экономика страны поднялась на 0,1% по сравнению с IV кварталом. По отношению к аналогичному периоду прошлого года экономика расширилась на 0,7% при прогнозе в 0,9%. Низкие темпы роста экономики обусловлены сокращением госрасходов на 0,8%. Расходы домашних хозяйств повысились на 0,7%, а инвестиции в оборудование и программное обеспечение – на 2,1%. Вместе с тем увеличился экспорт часов, ювелирных украшений, техники и лекарственных средств, составляющих основу швейцарского экспорта.
В январе прошлого года Центральный банк Швейцарии принял решение уйти от «потолка» обменного курса франка к евро. Это вызвало рост франка по отношению к доллару и евро более чем на 30%, в результате чего произошел обвал фондового рынка страны. В течение прошлого года и в начале этого курс национальной валюты Швейцарии снижался, однако он все еще на 10% выше по отношению к евро, чем до отмены «потолка».
Рост франка вызвал снижение экспорта в 2015 году, и темпы экономического подъема сократились с 1,9% в позапрошлом году до 0,9% в 2015 году.

Анализ волновой разметки:
Вчерашний день пара EUR/USD опять провела в диапазоне, торгуясь между отметками 1,1125-1,1175. Сложившаяся при этом волновая ситуация позволяет предполагать, что валютная пара по-прежнему оставалась в стадии формирования 5-й волны, в а, в D, в (В), которая может принять вид полноценной пятиволновой структуры. Если это так, то скорее всего цена должна возобновить снижение, как минимум в район отметки 1,1030.
Цели для построения нисходящей волны:
1,1100 – 100,0% по Фибоначчи
1,1030 – 127,2% по Фибоначчи
Цели для построения восходящей волны:
1,1203 – 23,6% по Фибоначчи
1,1249 – 38,2% по Фибоначчи
Общие выводы и торговые рекомендации:
Инструмент продолжает построение понижательного набора волн. Понижение котировок может продолжиться в рамках предполагаемой волны а в D в (B) с целями, расположенными около расчетных отметок 1,1100 и 1,1030, что соответствует 100,0% и 127,2% по Фибоначчи. В рамках повышательной волны, возможно b в D в (B) повышение котировок может начаться с целями, находящимися около отметок 1,1203 и 1,1249, что приравнивается к 23,6% и 38,2% по Фибоначчи (эти цели еще будут пересмотрены). Неудачная попытка прорыва отметки 1,1030 может привести к окончанию построения волны а в D в (B).

С уважением, аналитик Александр Днепровский ГК ИнстаФорекс © 2007-2016

В первом квартале нынешнего года товарооборот в странах G20 с поправкой на сезонность вновь сократился: экспорт падает седьмой квартал подряд — на 3,8%, импорт — восьмой, на 4,1%, о чем свидетельствуют данные отчета Организации экономического сотрудничества и развития. В период с января по март этого года лишь в Германии импорт из стран G20 продемонстрировал рост на 0,9%. Самое существенное падение показателя отмечено в КНР — на 14,7%. В Корее показатель снизился на 8,2%, в ЮАР — на 7,7%, в Индии — на 7,4%, в Великобритании — на 6,5%, в Бразилии — на 5,2%. В РФ импорт, согласно подсчетам ОЭСР, уменьшился на 2,5%. Экспорт значительнее всего сократился в России — на 16,8%, продолжая падение седьмой квартал подряд. В Поднебесной показатель уменьшился на 9,3%, в ЮАР — на 7,4%, в Британии — на 7,2%. Только в Бразилии, ФРГ и Японии экспорт незначительно вырос — на 0,3%, 0,5% и 1,1% соответственно.

Грамм собственного опыта стоит дороже тонны чужих наставлений.
Махатма Ганди

После довольно спокойных торгов в понедельник из-за выходного дня в Штатах во вторник можно ожидать заметного оживления на мировых рынках, включая валютный.
Причиной оживления на рынках, несомненно, послужит публикация свежих данных по американской экономике. Сегодня выйдут значения по доходам и расходам физических лиц. Предполагается, что расходы вырастут на 0.7% в апреле против повышения в марте на 0.1%, что является для ФРС более важным показателем, чем доходы, так как это дает представление о перспективах инфляции. Также ожидается рост базового ценового индекса расходов на личное потребление в апреле на 0.2% против 0.1% в марте.
Также важными будут данные Чикагского индекса деловой активности (PMI) за май. Предполагается повышение до 50.9 пункта в мае против 50.4 пункта в апреле. И наконец, будет озвучены цифры индекса доверия потребителей от СВ за май. Здесь также ожидаются позитивные изменения – рост до 96 пунктов против 94.2 пункта ранее.
Можно предположить, что если эти данные окажутся как минимум в русле прогнозов, то это окажет поддержку доллару США, так как будет причиной повышения ожиданий подъема ставок на июньском заседании ЦБ. Напомним, что в пятницу, выступая в Гарвардском университете, Дж. Йеллен опять подтвердила тезис, что ситуация по ставкам всецело будет зависеть от поступающих экономических данных. Значит, сегодняшние данные, если будут позитивными, станут еще одной ступенькой к росту ставок, а это серьезная поддержка для американской валюты.
Сегодня также будут обнародованы цифры по ВВП Канады. Предполагается, что месячное значение показателя останется без изменений – минус 0.1%. Если квартальные цифры покажут отсутствие роста выше 0.2%, то это не окажет поддержку канадскому доллару, который, как и российская валюта, во многом зависит в первую очередь от динамики нефтяных котировок. Мы также не ожидаем заметных изменений в динамике единой валюты, если данные по потребительской инфляции покажут некоторое ее повышение относительно предыдущих значений, так как осуществление большой программы по стимулированию в целом не позволяет евро получить серьезную поддержку.
Прогноз дня:
Пара EUR/USD торгуется ниже уровня 1.1130. Позитивные данные по экономике США, которые будут сегодня публиковаться, должны будут оказать на пару давление, и она может упасть сначала к 1.1095, а затем к 1.1060. Пара USD/CAD удержалась выше отметки 1.3000. Хорошие данные из США вкупе с вероятным снижением котировок нефти могут подтолкнуть ее к 1.3185. Мы не ожидаем, что публикация данных по ВВП Канады окажет заметное влияние на курс канадского доллара. 
 

С уважением, аналитик Виктор Василевский ГК ИнстаФорекс © 2007-2016

Манарола, Италия.

Анализ волновой разметки:
Низкая активность вчерашних торгов не позволила паре USD/CHF продолжить обозначившееся в пятницу восходящее движение и от достигнутых ранее максимумов цена откатилась к отметке 0,9920. При этом похоже на то, что валютная пара оставалась в стадии формирования волны с, в с, в а, в D, в С, которая к концу дня сохранила не вполне завершенный вид. Если это так, то валютная пара может возобновить рост котировок к отметке 0,9980, или даже протестировать уровень ценового паритета.
Цели для варианта с восходящей волной:
0,9981 – 100,0% по Фибоначчи
1,0070
Цели для отработки варианта с нисходящей волной:
0,9820 - 23,6% по Фибоначчи
0,9748 – 38,2% по Фибоначчи
Общие выводы и торговые рекомендации:
Волновая картина предполагает построение повышательной волны D в С. В рамках этой восходящей волны инструмент продолжает повышение котировок с целями, расположенными около расчетной отметки 0,9981, что соответствует 100,0% по Фибоначчи, и выше около 1,0070. В рамках понижательной волны (возможно b в D в С) понижение котировок может начаться с целями, находящимися около отметок 0,9820 и 0,9748, что приравнивается к 23,6% и 38,2% по Фибоначчи (эти цели еще будут пересмотрены). Неудачная попытка прорыва отметки 0,9981 может привести к отходу котировок от достигнутых максимумов.
 

С уважением, аналитик Александр Днепровский ГК ИнстаФорекс © 2007-2016

Сегодня в обществе существует два вида людей: те, кто потратит любое время, чтобы сэкономить немного денег; и те, кто потратит любые деньги, чтобы сэкономить немного времени.
Питер Кохрейн

Компания ИнстаФорекс подводит итоги участия в очередной финансовой выставке ShowFx World в Киеве. По традиции для всех гостей и участников выставки была подготовлена обширная программа — бесплатные семинары, тренинги, розыгрыши, подарки и прочее.

Компания ИнстаФорекс, как партнер выставки, приняла заметное участие в разработке и проведении данной программы. Помимо основных спикеров (трейдер хеджевого фонда из Великобритании Том Хугард и руководитель аналитического департамента AMarkets Артем Деев) и специального гостя выставки — всемирно известного трейдера и автора множества книг Ларри Песавенто, свои доклады представили и аналитики компании ИнстаФорекс Александр Давыдов, Сергей Беляев и Михаил Макаров.

Каждый, кто посетил стенд ИнстаФорекс, не только имел возможность пополнить арсенал своих знаний и получить обширную информацию о компании, но и ушел с подарками, сувенирами и бонусом в размере 30 долларов. А те, кто привел на выставку друга, двух или даже трех, стали обладателем бонуса от 45 до 75 долларов соответственно.

Кроме того, компания ИнстаФорекс разыграла среди гостей выставки современные девайсы — Apple iPhone 6s 16Gb, Samsung Galaxy Tab E, а также три сертификата на 1000 долларов и два на 500 долларов.

Мы благодарим организаторов выставки, гостей и участников за отличную работу, дружественную обстановку и прекрасную атмосферу!

До встречи в Киеве в декабре!




С полным фотоотчетом с мероприятия Вы можете ознакомиться по ссылке.

Сан-Паулу, Бразилия

Фунт по праву занимает первое место в списке лучших исполнителей G10 по итогам двух последних недель, укрепляясь по мере роста вероятности сохранения места Британии в ЕС. По мнению букмекеров, шансы такого исхода июньского референдума доходят до 80%, и их исследования принято считать более достоверными чем результаты on-line голосования. Организаторы последних, как правило, занижают спред между сторонниками и противниками Brexit, желая подогреть интерес электората. Стерлинг вырос даже против набирающего благодаря воскресшим надеждам на ужесточение денежно-кредитной политики ФРС обороты доллара США, что уж говорить про остальных? Недельная динамика GBP/USD 
 

Источник: Bloomberg.
Основной причиной обвала «британца» в 2016 стали риски расставания Соединенного королевства с ЕС. На их фоне падала деловая активность и отодвигался срок повышения ставки РЕПО. Более того, на рынке стали гулять слухи о готовности Банка Англии к монетарной. В мае ситуация изменилась. Да, есть опасения, что противники Brexit особой активности проявлять не станут и попросту проигнорируют референдум, однако разрыв настолько велик, что итоги плебисцита уже сейчас видятся очевидными. Это позволяет рассчитывать на рост бизнес-инвестиций, деловой активности, улучшение другой макроэкономической статистики и, в конечном итоге, на реинкарнацию идеи с повышением BoE ставки РЕПО. На таком фоне конкурентов фунта днем с огнем не сыщешь. Да, пара GBP/USD проявила чувствительность к «ястребиным» комментариям Джанет Йеллен, заявившей, что ускорение ВВП США во втором квартале станет основанием для продолжения цикла нормализации, однако в котировки доллара уже во-многом заложен фактор монетарной рестрикции, а стерлинг только начинает сталкиваться с принципом «покупай на слухах, продавай на фактах».
Любопытно, что его месячная волатильность по-прежнему держится вблизи максимальных отметок со времен парламентских выборов 2010 (16,41), в отличие от индекса волатильности от JP Morgan, измеряющего изменчивость котировок основных валют на FOREX. Последний показатель упал до самого дна с декабря. Это обстоятельство говорит о том, что инвесторы, невзирая на результаты опросы, до сих пор не уверены в итогах референдума. На неделе к 3 июня фунту придется лавировать между заседанием ЕЦБ, который вряд ли решится на корректировку денежно-кредитной политики, что способно оказать поддержку евро, и релизом данных по рынку труда США за май. Если занятость вырастет более чем на 160 тыс., прогнозируемых экспертами Bloomberg, а зарплата ускорится, то конкурентов доллара вынесут с поля боя на носилках.
Технически пара GBP/USD продолжает двигаться в рамках восходящего среднесрочного канала в направлении таргетов на 1,48, 1,488 и 1,49, выявленных при помощи паттерна AB=CD и уровня коррекции Фибоначчи на 50% от последней долгосрочной «медвежьей» волны. Настрой остается «бычьим» до тех пор, пока котировки держатся выше поддержки на 1,433.
GBP/USD, дневной график



С уважением, аналитик Игорь Ковалев ГК ИнстаФорекс © 2007-2016 

В связи с Днем Памяти в США и выходным днем в Великобритании 30 мая 2016 года будет изменено расписание торгов.
Так, в 20:00 по московскому времени будет остановлена торговля по всем спот контрактам на металлы, а также фьючерсным контрактам на энергоносители. По CFD инструментам на акции — выходной день.
Торговля остальными инструментами будет вестись без изменений.

Остров Самбаван, Филиппины

Вчера сырая нефть торговалась в районе 50 долларов за баррель и даже выше, однако уже вечером нефтяные котировки стали понемногу отступать, отойдя от своих максимальных уровней за последние полгода.
По итогам завершившихся торгов 26 мая стоимость фьючерса на нефтяную смесь марки Brent на бирже в Лондоне сократилась на 0,15 доллара, или 0,3%, до 49,59 доллара за баррель.
Фьючерс на нефть марки WTI на бирже NYMEX снизился в цене на 0,08 доллара, или 0,16 %, и составил 49,48 доллара за баррель. Сегодня утром нефть продолжила понемногу терять свои позиции. Цена июльского фьючерса на Brent на бирже ICE Futures сократилась уже на 0,43, или 0,87%, до 49,16 доллара за баррель.
Котировки на нефть WTI с поставкой в июле этого года упали на 0,38 доллара, или 0,77%, до 49,10 доллара за один баррель.

Непрерывная работа - не сила или интеллект - это ключ к раскрытию нашего потенциала.
Уинстон Черчилль

4-часовой таймфрейм
 

Технические данные:
Старший канал линейной регрессии: направление – вверх.
Младший канал линейной регрессии: направление – вниз.
Скользящая средняя (20;сглаженная) – вниз.
СCI: 13.5426
Пояснения:
Курс евро на валютном рынке 27 мая отработал скользящую среднюю линию и пока что не смог преодолеть, поэтому движение вниз может возобновиться. Старший канал направлен вверх, что свидетельствует о восходящем направлении движения глобального тренда. Младший канал направлен вниз, что означает нисходящее направление движение в менее долгосрочном плане. На данный момент цена находится ниже мувинга и ниже уровня Мюррея «0/8». Поэтому целью нисходящего движения сейчас является уровень Мюррея «-2/8» - 1,1108. Если цена преодолеет и этот уровень, то все уровни Мюррея перерассчитаются и будут получены новые цели для торговли. Скользящая средняя направлена вниз, а цена в свою очередь находится ниже нее, поэтому сейчас более актуально нисходящее движение. Хайкен Аши окрасил последние бары в фиолетовый цвет, что говорит нам о локальном восходящем движении, таким образом, до разворота индикатора вниз, что будет означать окончание восходящей коррекции, новые короткие позиции не рекомендуется открывать. Ордера на покупку можно будет рассматривать только после закрепления цены выше мувинга с целью уровень Мюррея «0/8» - 1,1230. Индикатор CCI находится около нулевого уровня, что означает отсутствие какой-либо перекупленности и перепроданности валютной пары.
Ближайшие уровни поддержки:
S1 – 1,1169
S2 – 1,1108
Ближайшие уровни сопротивления:
R1 – 1,1230
R2 – 1,1292
R3 – 1,1353
Торговые рекомендации:
Проведя анализ валютной пары евродоллар, делаем вывод, что сейчас можно рассматривать ордера на продажу с первой целью 1,1108. Стоп лосс рекомендуется размещать выше скользящей средней и по мере ее понижения переносить вниз и уровень стопа. При проходе 70-90 пунктов, стоп лосс можно переносить в безубыток. Открывать новые короткие позиции можно будет при отскоке цены от мувинга или в случае окраса 1-2 баров (в зависимости от их размера) индикатором Хайкен Аши в голубой цвет. Ордера Тейк профит можно выставлять немного выше целевого уровня. Ордера на покупку пока что не актуальны.
Помимо технической картины следует также учитывать фундаментальные данные и время их выхода.
Пояснения к иллюстрациям:
Старший канал линейной регрессии – голубые линии однонаправленного движения.
Младший канал линейной регрессии – фиолетовые линии однонаправленного движения.
CCI – голубая линия в окне индикатора.
Скользящая средняя (20;сглаженная) – голубая линия на графике цены.
Уровни Мюррея – разноцветные горизонтальные полосы.
Хайкен Аши – индикатор, окрашивающий бары в голубой или фиолетовый цвета.
 

С уважением, аналитик Станислав Полянский ГК ИнстаФорекс © 2007-2016